Kryptoměnová licence na Maltě 2025

Malta byla prvním evropským státem, který přijal národní legislativu týkající se kryptoměn, čímž přilákala na ostrov největší kryptoměnové burzy na světě.

Malta přijala režim pro regulaci různých typů virtuálních finančních aktiv (VFA) a služeb souvisejících s virtuálními finančními aktivy (lépe známých jako služby VFA). Kryptoměnové společnosti se řídí třemi zákony:

Jak stanoví VFAA, žádná organizace nesmí nabízet služby VFA na Maltě ani mimo ni bez licence od maltského úřadu pro finanční služby.

Kryptoměnová licence na Maltě

„Žádost o licenci pro společnost a MiCA na Maltě“
BALÍČEK «Společnost a žádost o licenci MiCA na Maltě» ZAHRNUJE:
  • Příprava dokumentů potřebných k registraci nové společnosti na Maltě
  • Překlad osvědčení o bezúhonnosti do maltštiny soudním překladatelem
  • Úhrada státních poplatků souvisejících s registrací společnosti
  • Úhrada notářských poplatků souvisejících s registrací společnosti
  • Příprava dokumentů pro žádost o licenci MiCA
  • Příprava obchodního plánu
  • Předložení nezbytných dokumentů Maltskému úřadu pro finanční služby (MFSA)
  • Nábor místního MLRO/Compliance officer
POŽÁDAT O CENOVOU NABÍDKU

Časový rámec: až 9 měsíců

Požadavky na společnost

Licence pro kryptoměny na Maltě

Poskytovatelé služeb musí splnit následující podmínky, než mohou požádat o licenci k obchodování s kryptoměnami a získat ji.

  • Minimální zákonný kapitál žadatele je 730 000 eur.
  • Žadatelská společnost má fyzickou kancelář na Maltě.
  • Ředitel, vrcholový management společnosti a pracovník KYC/AML budou muset dodržovat směrnici regulačního orgánu.
  • Představenstvo nebo alespoň dvě osoby, které jsou řediteli společnosti. AML/KYC úředník v představenstvu

Čtyři třídy finančních licencí: Kryptoměny spadají do čtvrté kategorie, která zahrnuje všechna ustanovení služby VFA a kontrolu nebo úschovu finančních prostředků klientů v souvislosti s poskytováním služby VFA.

Poplatek za podání žádosti

Při podání žádosti o licenci pro kryptoměny na Maltě je třeba zaplatit společnosti poplatek ve výši 24 000 eur.

Požadavky

Licencovaná kryptoměnová společnost, která přebírá správu finančních prostředků klientů, musí jmenovat správce – úvěrovou organizaci nebo banku. Všechny položky musí být uloženy ve FIAT.

Ochrana aktiv klientů

Každá burza VFA musí zavést mechanismy řízení na ochranu aktiv svých klientů. Burza VFA musí jmenovat úředníka s dostatečnými dovednostmi a pravomocemi, který bude odpovědný za záležitosti související s dodržováním předpisů a povinnostmi chránit aktiva klientů.

Zdanění společností zabývajících se kryptoměnami na Maltě

Licence pro kryptoměny na Maltě

Zisky pocházející z kryptoměnových aktivit jsou zisky společnosti. Daň z příjmů právnických osob pro kryptoměnové společnosti na Maltě činí 35 % a je placena příslušným daňovým úřadům držitelem licence z zisků pocházejících z poskytování služeb. Je důležité poznamenat, že v každém konkrétním případě lze uplatnit řadu daňových osvobození, čímž se sníží splatná daň z příjmů právnických osob. Přečtěte si více o maltské dani z kryptoměn.

Požadavky na podávání zpráv

Podle § 50(6) zákona VFAA jsou licencované kryptoměnové společnosti povinny předkládat MFSA alespoň jednou ročně zprávu externího auditora. Poplatek za zpracování zprávy o auditu systému v MDIA činí 3 000 EUR.

Roční licenční poplatek

Náklady na licenci pro kryptoměnovou burzu na Maltě zahrnují také roční poplatek za dohled. Společnost, která je držitelem licence pro kryptoměny, je povinna platit MFSA roční poplatek za dohled, jehož výše závisí na příjmech držitele licence:

  • při maximální výši 1 000 000 EUR činí roční poplatek za dohled 50 000 EUR.
  • při zisku přesahujícím 1 000 000 EUR – dalších 5 000 EUR za každý 1 000 000 EUR zisku. K dnešnímu dni má na Maltě licenci pro kryptoměny méně než 20 společností.

Výhody

První evropská země, která přijala legislativu týkající se kryptoměn

Prestiž a celosvětové uznání jurisdikce

Progresivní přístup státu ke kryptoměnám

DPH se nevztahuje na transakce s kryptoměnami

REGULACE KRYPTOMĚN NA MALTĚ

Malta má velmi progresivní přístup ke kryptoměnám a profiluje se jako světový lídr v oblasti regulace kryptoměn. Bez ohledu na to, že kryptoměny nejsou na Maltě zákonným platidlem, vláda je označuje za „prostředek směny, zúčtovací jednotku nebo úspory“. Kromě stávající legislativy v oblasti POD/FT byla maltská vláda první, která uplatnila tři zákony o digitálních aktivech (MDIA, ITAS a VFA) a také legislativu týkající se blockchainu. Maltská regulace kryptoměn nezahrnuje konkrétní daňovou legislativu a v současné době se DPH nevztahuje na transakce výměny fiat měny za kryptoměnu.

Výměna kryptoměn

Výměna kryptoměn je na Maltě legální. V roce 2018 přijala maltská vláda přelomovou legislativu, která definuje nový regulační rámec pro kryptoměny a řeší tak problémy související s POD/FT. Maltská regulace zahrnuje několik účtů kryptoměn, včetně zákona o virtuálních finančních aktivech (VFA), který stanoví globální precedens tím, že zavádí regulační režim platný pro výměnu kryptoměn, ICO, makléře, dodavatele peněženek, konzultanty a správce aktiv.

VFA (od listopadu 2018) přišel se zákonem o inovativních technologiích a službách, který zavádí režim pro budoucí registraci a hlášení poskytovatelů kryptoměnových služeb. Na Maltě byla také zřízena Úřad pro digitální inovace (MDIA). MDIA je vládní orgán odpovědný za vývoj politiky v oblasti kryptoměn, spolupráci s jinými zeměmi a subjekty a zajištění etických standardů pro používání kryptoměn a blockchainových technologií.

Regulace kryptoměn na Maltě Nejsou plánovány žádné nové právní předpisy týkající se praní špinavých peněz ani kryptoměn, protože Úřad pro finanční služby Malty ve svém strategickém plánu na období 2019–2021 uvedl, že regulátor finančních služeb v zemi bude hrát aktivní roli při monitorování a řízení obchodních rizik souvisejících s licencovanými virtuálními aktivy a obchodními kryptoměnami, aby lépe bojoval proti praní špinavých peněz a dalším rizikům finanční kriminality. Dodal, že maltská vláda se také bude zabývat integrací umělé inteligence do regulace kryptoměn a možná vydá konkrétní návrhy týkající se bezpečnostních tokenů.

Současné maltské právo

Zákon o virtuálních finančních aktivech (VFA) reguluje virtuální finanční aktiva, včetně ICO, a subjekty zapojené do činností s nimi souvisejících, konkrétně: burzy virtuálních aktiv, investiční poradce, poskytovatele peněženek, makléře a správce portfolia. Malta zavedla test finančních nástrojů, který musí absolvovat každý, kdo plánuje spustit ICO na Maltě nebo z Malty, s cílem určit povahu vytvářeného aktiva a příslušné právní předpisy platné pro ICO a samotný token.

Takové aktivum je regulováno zákonem VFA, pokud je považováno za „virtuální finanční aktivum“ nebo „VFA“ podle definice jakékoli formy digitálního záznamového média používaného jako digitální médium, účetní jednotka nebo úspory jiné než finanční nástroj, virtuální token nebo elektronické peníze.

Finanční nástroj – finanční nástroj je definován v souladu se směrnicí EU o trzích finančních služeb (MiFID) a maltským zákonem o investičních službách, zatímco činnosti související s finančními nástroji jsou regulovány zákonem o investičních službách; Virtuální token je token, jehož užitečnost, hodnota nebo použití je omezeno výhradně na pořízení zboží nebo služeb nebo na výlučně distribuovanou platformu registru, na kterém nebo pro který byl vydán, nebo v rámci omezené sítě distribuovaných platforem.
Virtuální tokeny jsou obvykle servisní tokeny, které nemají žádné jiné použití ani hodnotu než nákup zboží nebo služeb na platformě DLT, na které jsou vydány. Činnosti související s virtuálními tokeny nejsou regulovány.

Elektronické peníze: aby se aktivum DLT mohlo kvalifikovat jako elektronické peníze, musí být vydáno v nominální hodnotě po obdržení protiplnění emitentem a může být kdykoli splaceno pouze emitentem. Musí být použito k provádění plateb a musí být přijato jako platební prostředek jiným subjektem než vydavatelem.

Pokud lze aktivum DLT vyměnit nebo převést na jiné DLT, je s ním zacházeno jako s typem aktiva DLT, na které může být vyměněno nebo převedeno. Virtuální finanční aktiva obvykle zahrnují většinu virtuálních aktiv.

Hlavní rozdíl oproti Hongkongu spočívá v tom, že v Hongkongu v současné době neexistuje žádná konkrétní legislativa vztahující se na ICO nebo virtuální aktiva. To se změní, pokud FSTB v listopadu 2020 navrhne udělovat licence burzám virtuálních aktiv podle hongkongské legislativy proti praní špinavých peněz. Kromě toho v Hongkongu neexistuje striktní rozlišení mezi různými typy tokenů, s výjimkou případů, kdy tokeny mají bezpečnostní charakteristiky. V opačném případě jsou všechny tokeny považovány za virtuální zboží. Požadavky na obsah technického popisu

Zákon o DFA nestanoví povinnost vydavatelů získat licenci nebo se registrovat u MFA, ale ukládá jim povinnost vydat technický dokument, který bude splňovat různé požadavky stanovené v zákoně o DFA.

Tento požadavek se vztahuje na všechny právnické osoby, které navrhují (i) nabídnout virtuální finanční aktivum veřejnosti na Maltě nebo z Malty nebo (ii) požádat o obchodování s virtuálním finančním aktivem na burze DLT. Definice emitenta VFA se vztahuje pouze na právnické osoby založené podle maltského práva. Emitenti tedy musí být registrováni na Maltě, pokud chtějí hostit VFA (tj. ICO).

Žádný technický dokument není vyžadován, pokud aktivum DLT spadá pod definici virtuálního tokenu, který není regulován podle VFA. Společnost VAIOT vydala v říjnu 2020 oznámení o úspěšné registraci svého technického dokumentu u MFSA, čímž se stala prvním projektem, který byl kdy regulován podle zákona VFA.

Odpovědnost emitenta Emitenti VFA jsou povinni dodržovat povinnosti emitenta, které se velmi stručně týkají provádění obchodních činností čestně a s dobrým svědomím, s náležitou kvalifikací, péčí a pečlivostí; vztahů s investory, střetu zájmů, ochrany investorů, administrativních opatření, bezpečnosti a dodržování POD/FT. Emitenti jsou povinni nahradit škodu každé osobě, která utrpěla ztrátu v důsledku nákupu virtuálních finančních aktiv buď na základě původního návrhu VFA, nebo při výměně DLT na základě nepravdivých informací obsažených v oficiálním dokumentu na webových stránkách emitenta nebo v reklamě na virtuální finanční aktiva. To má podobnosti s přístupem regulačního režimu FCS, podle kterého se opatření na ochranu investorů podle Kodexu chování FCS vztahují pouze na účast tradičního zprostředkovatele, a protože se Kodex chování FCS nevztahuje na emitenty cenných papírů, Kodex chování neobsahuje žádné povinnosti. Chování emitenta při běžné nabídce cenných papírů, za účelem zajištění pravdivosti informací uvedených v jeho marketingových dokumentech a za účelem určení, zda jsou jeho cenné papíry vhodné pro potenciální kupce. Na druhé straně bude emitent, který ve svém oficiálním dokumentu uvede nepravdivé nebo zavádějící informace, odpovědný za podvod, krádež nebo klamavé tvrzení.

Požadavky na agenta VFA

Proto musí emitent ICO na Maltě trvale jmenovat agenta VFA schváleného MFSA. O schválení jako agent AFW mohou požádat právníci, účetní a poskytovatelé korporátních služeb. Agent VFA je odpovědný za poradenství a vedení emitenta v souvislosti s jeho povinnostmi a závazky podle zákona VFA a příslušných pravidel a předpisů. Měl by předpokládat, že emitent splnil všechny příslušné regulační požadavky týkající se dodávky virtuálních finančních aktiv nebo jejich přijetí na burzu (v příslušných případech), a měl by považovat emitenta za vhodného a přiměřeného. Agent DFA bude působit jako zprostředkovatel mezi emitentem a MFA a bude odpovědný za předložení veškeré dokumentace požadované podle zákona VFA a příslušných pravidel a předpisů. Zejména předkládá IFSA každoročně osvědčení o shodě potvrzující, že emitent splňuje regulační požadavky. Agenti VFA zveřejňují veškeré podstatné informace týkající se nesouladu s pravidly IFAS.

Požadavky na reklamu pro VFA

Zákon VFA stanoví požadavky na reklamu v souvislosti s počátečním návrhem VFA nebo přijetím VFA.

„Každá reklama musí být jasně označena jako reklama a informace v ní obsažené musí být přesné a nesmí být zavádějící. Musí také být v souladu s informacemi obsaženými v oficiálním dokumentu. Musí oznamovat, že oficiální dokument byl nebo bude vydán, a musí obsahovat adresu a čas, kdy budou kopie k dispozici veřejnosti.“ Reklamy týkající se služeb VFA smí vydávat pouze držitel licence VFA nebo jiná osoba, jejíž obsah byl ověřen a schválen správní radou držitele licence.

Poskytovatelé služeb VFA Poskytování služeb VFA na Maltě nebo z Malty vyžaduje, aby tito poskytovatelé měli licenci od MFSA. Příklady služeb VFA zahrnují správu portfolia, služby nominálního správce, investiční poradenství v oblasti virtuálních finančních aktiv, virtuální umisťování finančních aktiv, správu burzy VFA, přijímání a převod objednávek souvisejících s virtuálními finančními aktivy a provádění objednávek a transakcí s nimi.

Regulace kryptoměn na Maltě

Doba posuzování
 až 9 měsíců Roční poplatek za dohled 50 000 €
Státní poplatek za podání žádosti
 24 000 € Místní zaměstnanec Minimálně 3
Požadovaný základní kapitál až 730 000 € Fyzická kancelář Požadováno
Daň z příjmu právnických osob 35 % Účetní audit Povinný

Žádost o kryptoměnovou licenci na Maltě

Organizace, která má v úmyslu požádat o licenci VFA, je povinna tak učinit prostřednictvím jmenování registrovaného agenta VFA. MFA má právo vydat nebo zamítnout vydání licence, která může být obecné nebo omezené povahy, pokud jde o poskytování určitých služeb VFA. Udělení licence bude zahrnovat pokračující ověřování ze strany MFSA, zda:

  • Žadatel (a jeho konečný skutečný vlastník, kvalifikovaný vlastník, členové správní rady nebo jakákoli jiná osoba řídící činnost žadatele) je způsobilý a vhodný k poskytování náležitých služeb VFA a že bude dodržovat a plnit požadavky zákona o VFA a dalších platných právních předpisů a pravidel;
  • Pokud je žadatel fyzická osoba, má tato osoba bydliště na Maltě;
  • Pokud je žadatel právnickou osobou, je buď založen na Maltě, nebo v souladu s maltským právem nebo uznávanou jurisdikcí a má pobočku na Maltě. Jeho cíle nebo účely se omezují na činnosti držitele licence a na výkon pomocných nebo vedlejších činností a nezahrnují cíle nebo účely neslučitelné se službami držitelů licence VFA. Neslučitelné cíle nebo předpoklady zahrnují jakoukoli činnost, která podléhá licenci MFA podle jakéhokoli maltského právního předpisu jiného než zákon VFA;
  • Jeho skutečné činnosti jsou slučitelné a doplňkové ke službám VFA.

Každá udělená licence podléhá podmínkám, které MFA považuje za vhodné, a může být dále změněna nebo zrušena a/nebo mohou být uloženy další podmínky. Při rozhodování o udělení licence se MFA řídí svými různými cíli, a to: ochranou investorů a veřejnosti, ochranou dobré pověsti Malty, podporou inovací a hospodářské soutěže, zachováním dobré pověsti žadatele a všech spojených osob.

Mezi další důvody, na jejichž základě může ministerstvo zahraničních věcí odmítnout udělit licenci, patří: pokud se domnívá, že žadatel nemá řádné a rozumné vedení, spolehlivé administrativní mechanismy a adekvátní vnitřní kontrolní nebo bezpečnostní mechanismy; nebo že žadatel navrhuje navázat vztah s jakoukoli osobou nebo osobami, které mu brání ve výkonu účinného dohledu nad žadatelem, nebo že udělení licence žadateli může představovat riziko pro investory, širokou veřejnost, pověst Malty a podporu inovací nebo hospodářské soutěže.

MFSA může pozastavit nebo odejmout licenci mimo jiné z těchto důvodů:

  • Držitel licence neposkytuje služby WFA do dvanácti měsíců od data vydání licence;
  • Pokud je držitel licence prohlášen za bankrot, likvidován nebo uzavře dohodu o kompromisu se svými věřiteli nebo je jinak zrušen. nebo
    písemně, na žádost jiného příslušného regulačního orgánu, který reguluje udělování licence.

Povinnosti držitele licence

Zákon o VFA stanoví standardy chování pro držitele licence, podle nichž musí jednat čestně, spravedlivě a profesionálně; dodržovat zákon o VFA a veškerá související pravidla a předpisy; a mít fiduciární povinnosti vůči svým zákazníkům. Držitelé licence musí udržovat všechny přístupové systémy a protokoly na vysoké úrovni zabezpečení.

Malta

hlavní město

Hlavní město

 population

Počet obyvatel

 currency

Měna

 gdp

HDP
Valletta 519 562 EUR 32 912 $

Prevence zneužívání trhu

Zákon o VFA stanoví, že obchodování s využitím důvěrných informací, manipulace s trhem a nezákonné zveřejnění důvěrných informací týkajících se virtuálních finančních aktiv, s nimiž je povoleno obchodovat na VFA, ať již na Maltě nebo mimo ni, jsou trestným činem, a to konkrétně:

Insider trading – vědomé navrhování nebo podporování jiné osoby k uzavření insider trading, představuje trestný čin:

  • Insider trading jsou transakce, při nichž osoba, která disponuje vnitřními informacemi, tyto informace přímo nebo nepřímo využívá ve svůj prospěch nebo na úkor třetí strany v souvislosti s virtuálními finančními aktivy. K tomu dochází také v případě, že osoba disponující zasvěcenými informacemi na základě těchto informací doporučuje nebo vybízí jinou osobu k nabytí nebo zcizení virtuálních finančních aktiv, kterých se tyto informace týkají, nebo jiná osoba zruší nebo změní příkaz týkající se virtuálních finančních aktiv, kterých se tyto informace týkají.
  • Nezákonné zveřejnění zasvěcených informací znamená, že osoba, která disponuje zasvěcenými informacemi, tyto informace zveřejní jakékoli jiné osobě, s výjimkou případů, kdy je zveřejnění povoleno podle zákona VFA a předpisů nebo pravidel vydaných na jeho základě. Jakékoli podněcování, napomáhání nebo podněcování k takovému trestnému činu je rovněž trestným činem.
  • Manipulace s trhem znamená manipulaci nebo pokus o manipulaci s virtuálními finančními aktivy nebo referenčními hodnotami prostřednictvím zneužívající strategie.

Burzy VFA musí být vybaveny vhodnými systémy, postupy a mechanismy, které jsou schopny odhalit a sledovat zneužívání trhu a oznámit MFSA jakékoli podezření na zneužívání trhu.

Audit držitele licence

Držitel licence bude povinen jmenovat auditora, který je povinen oznámit MFSA jakoukoli skutečnost nebo rozhodnutí, které by mohlo vést k závažnému odmítnutí nebo zamítnutí v auditorské zprávě o účtech držitele licence, nebo které by mohlo představovat podstatné porušení platných legislativních nebo regulačních požadavků nebo omezit schopnost držitele licence pokračovat v činnosti. Auditor by měl informovat MFSA také o jakékoli osobě, která je s tímto držitelem licence úzce spojena. Pokud auditor nezná platný důvod, proč tak neučinit, měl by současně sdělit uvedené informace představenstvu držitele licence. Auditor podává MFSA každoročně zprávu o bezpečnostních systémech a protokolech držitele licence.

Je trestným činem navádět nebo se pokoušet navádět jinou osobu k uzavření smlouvy o VFA pomocí úmyslných, nepravdivých nebo zavádějících prohlášení. Trestného činu se dopustí také každá osoba, která vědomě brání jiné osobě ve výkonu práv přiznaných zákonem o VFA. Trestem za trestné činy podle zákona o VFA je pokuta až do výše 15 milionů eur, trojnásobek částky zisku nebo ztráty, které byly v důsledku uvedeného trestného činu získány, nebo trest odnětí svobody až na šest let, případně obojí současně. Zákon VFA ukládá povinnost oznámit podezření na praní peněz a financování terorismu. Pokud má úředník nebo zaměstnanec emitenta VFA, agent VFA nebo držitel licence důvod se domnívat, že transakce může souviset s praním peněz nebo financováním terorismu.

Právníci z Regulated United Europe také poskytují právní podporu pro kryptoměnové projekty a pomáhají s přizpůsobením se předpisům MICA.

Využijte inovace v oblasti kryptoměn: Jak získat licenci pro kryptoměnovou burzu na Maltě v roce 2025

Malta je známá jako „Blockchain Island“, protože byla jednou z prvních zemí, které zavedly pevný regulační rámec pro kryptoměnové společnosti. Níže uvedený článek je podrobným průvodcem, který vysvětluje, jak získat licenci pro kryptoměnovou burzu na Maltě, a zahrnuje jak proces, tak ceny založení licencované kryptoměnové operace v tomto živém regulačním prostředí.

Regulační prostředí pro kryptoměnové burzy na Maltě

Malta, která spadá do působnosti Maltského úřadu pro finanční služby, nabízí platformu pro kryptoměnové podniky prostřednictvím dobře definovaných právních rámců, které se snaží najít rovnováhu mezi podporou inovací a požadavky na dodržování předpisů a bezpečnost. Krok Malty nejen usnadňuje kryptoměnové burzy, ale také jim dodává důvěryhodnost, díky čemuž jsou přístupné pro více trhů.

Typy kryptoměnových licencí na Maltě

Malta nabízí řadu důležitých licencí, které řeší různé potřeby na trhu s kryptoměnami:

  • Licence pro kryptoměnovou burzu na Maltě umožňuje směnu kryptoměn za fiat měny a kryptoměn za kryptoměny.
  • Licence pro kryptoměnové makléřství na Maltě opravňuje poskytovatele k nabízení zprostředkovatelských služeb v kryptoměnových transakcích.
  • Licence pro obchodování s kryptoměnami na Maltě je vyžadována, pokud chce někdo přímo provádět obchodní činnost.
  • Kryptoměnová licence VASP na Maltě se vztahuje na poskytovatele služeb, kteří pracují s aktivitami souvisejícími s virtuálními aktivy.

Požadavky pro získání kryptoměnové licence na Maltě

Proces podání žádosti proto musí splňovat přísné požadavky AML a KYC na řádné obchodní plánování a prokázání finanční stability. Žadatelé musí také prokázat svou IT bezpečnost proti budoucím hackerským incidentům, které mohou nastat.

Ekonomické aspekty licencování

Náklady na licenci pro kryptoměnovou burzu na Maltě závisí na druhu licence a rozsahu činnosti. Malta pravděpodobně nenabízí nejlevnější kryptoměnovou licenci na Maltě, ale její dobrá regulační konkurenceschopnost stojí za investici, kterou je třeba vynaložit.

Výhody maltské licence pro kryptoměny

Licence získaná na Maltě znamená, že podnik bude mít strategický přístup na evropské trhy s důvěryhodnou pečetí od regulačního orgánu, což mu zajistí důvěru investorů a dobrou pověst. Tato zvláštní výhoda pro společnosti se tak rozšiřuje po celé EU.

Příležitosti na trhu s kryptoměnami na Maltě

Proaktivní postoj maltské vlády k kryptoměnám a blockchainovým technologiím představuje řadu příležitostí pro další růst a inovativní tvorbu. Společnosti mohou využít vedoucí pozici Malty v oblasti digitálních a finančních technologií k rozšíření svých aktivit.

Strategie vstupu na trh

Taková licence na kryptoměnovou burzu, která je na prodej na Maltě, může být velmi atraktivní pro podniky, které spěchají se vstupem na trh. Tato cesta jistě ušetří čas a zdroje, samozřejmě za předpokladu, že bude provedena důkladná due diligence, aby se zajistilo, že tato licence splňuje současné regulační standardy.

Malta nabízí kryptoměnovým podnikům úrodnou půdu díky svému progresivnímu a jasnému regulačnímu rámci. S kryptoměnovou licencí získanou na Maltě bude mít podnikatelský subjekt zaručeně jistotu dodržování předpisů, plného využití mnoha tržních příležitostí a následného vedoucího postavení na globálním trhu s kryptoměnami.

Kryptoměnová licence na Maltě v roce 2025

Malta je nazývána „blockchainovým ostrovem“, protože je jedním ze světových lídrů, pokud jde o vytváření příznivého regulačního prostředí pro kryptoměny i blockchainovou technologii. V roce 2025 Malta také upevní svou pozici tím, že nabídne transparentní a jasný regulační rámec týkající se transakcí s kryptoměnami. V tomto článku se podrobně podíváme na současný stav kryptoměnové licence na Maltě a na požadavky pro její získání.

Regulační prostředí

Na Maltě reguluje MFSA činnost v oblasti kryptoměn vydáním řady základních zákonů, mezi nimiž je i zákon o virtuálních finančních aktivech (VFA). Jejich cílem bylo umožnit inovace, poskytnout ochranu spotřebitelům a zajistit transparentnost trhu.

Požadavky na získání licence

Společnosti, které chtějí získat licenci pro kryptoměny na Maltě, musí splnit řadu přísných požadavků:

  • Soulad s VFA: Splnění všech požadavků zákona o virtuálních finančních aktivech.
  • Postupy AML/CFT: Zavedení vhodných opatření, která jsou přiměřeně navržena tak, aby zabránila praní peněz a financování terorismu.
  • Technologická adekvátnost: Důkaz, že při správě kryptoměnových aktiv a jejich uchovávání využívá spolehlivou technologii.
  • Finanční síla: Dostatečnost kapitálu s ohledem na její činnost, jehož výše závisí na kategorii licence, do které spadá. Kategorie licencí

Na Maltě existuje řada kategorií licencí, které odpovídají konkrétní činnosti:

  • Licence kategorie 1: Umožňuje firmám nabízet služby správy kryptoměn bez úschovy aktiv zákazníků.
  • Licence kategorie 2: Vztahuje se na firmy, které drží aktiva zákazníků, ale neobchodují jejich jménem.
  • Licence kategorie 3: Umožňuje provádět všechny transakce s kryptoměnami, včetně obchodování vaším jménem.

Postup udělování licencí

Získání licence pro kryptoměny na Maltě probíhá v několika fázích, včetně:

  • Příprava a podání dokumentů zahrnuje obchodní plán, politiku AML/CFT, popis technologie a strukturu řízení.
  • Předběžné posouzení MFSA: Kontrola podaných dokumentů z hlediska požadavků.
  • Licencování: Udělení licence společnosti po úspěšném předběžném posouzení a dodatečném ověření.

Malta stále patří mezi lídry v oblasti regulace kryptoměn, protože poskytuje společnostem dobrý právní základ pro práci s novými finančními aktivy. Právě transparentní a jasné licencování přitahuje mezinárodní investice, díky čemuž je prostředí kryptoměn na ostrově bezpečné a stabilní.

Companies registered in Malta

Companies registered in Malta

Kryptoměnová licence na Maltě 2025

Během posledního desetiletí se Malta stala jedním z hlavních světových center inovativních finančních technologií a přijala skutečně progresivní přístup k jejich regulaci. V tomto ohledu jsou inovace v tomto odvětví podporovány, přičemž opatření na ochranu spotřebitelů a finanční stabilitu jsou brána velmi vážně. Příslušný právní rámec je navržen tak, aby podporoval širokou škálu fintech služeb, jako jsou transakce s elektronickými penězi, platební systémy, robotické poradenství, obchodování, úvěrové platformy, kryptoměny a blockchainové aplikace.

Regulační strategie Malty pro fintech je v zásadě založena na třech principech: proporcionalitě, technologické neutralitě a přístupu založeném na riziku. Maltské regulační orgány, mezi které patří MFSA, aktivně oslovují odvětví s cílem držet krok s nejnovějšími technologiemi a obchodními modely a zároveň zajistit, aby byly schopny dodržovat předpisy. MFSA v rámci svých priorit dohledu na období 2025 zmínila řadu priorit souvisejících s rozvojem digitálních financí, GRC, přeshraničním dohledem, udržitelností a ochranou spotřebitelů.

Důvodem je především rychlá a účinná reakce Malty na ekonomické potíže způsobené pandemií COVID-19. Díky tomu se Maltě podařilo zajistit dosavadní trvalé oživení ekonomiky a zůstává i nadále preferovanou jurisdikcí pro potenciální držitele licencí a hráče v odvětví fintech.

Malta je členským státem Evropské unie a zaujímá specifické místo v mezinárodním finančním systému, přičemž plně dodržuje standardy stanovené na mezinárodní úrovni. Finančním institucím poskytuje bezkonkurenční přístup k obrovskému trhu Evropské unie s více než 450 miliony obyvatel. Malta je také součástí sítě přibližně 80 bilaterálních smluv o zamezení dvojího zdanění, které pokrývají hlavní rychle rostoucí trhy, čímž významně usnadňuje mezinárodní obchodní transakce a podporuje globální podnikání. Zpráva nyní ukazuje, že podle poradenské společnosti McKinsey & Company se maltský sektor fintech do roku 2022 stal třetí největší jurisdikcí v EU.

Malta patřila mezi průkopníky v zavádění nových předpisů v oblasti finančních technologií, například v oblasti platebních služeb, crowdfundingu a dalších fintech služeb. Nejzajímavější je snad to, že regulace virtuálních aktiv byla vyhlášena v roce 2018, tedy ještě před pozdější legislativou na úrovni EU v této oblasti. V červnu 2025 přijala Evropská unie nařízení o trzích s kryptoaktivy (MiCAR), jehož cílem je harmonizovat a zlepšit regulaci DLT a kryptoměn. Zákon MiCAR, který Evropský parlament schválil v dubnu 2023 s účinností od června 2025, nabízí zvýšenou ochranu jak uživatelům, tak investorům a identifikuje problém dodržování předpisů v samotné Unii. To nabízí maltským společnostem, které podléhají zákonu o virtuálních finančních aktivech, možnost přizpůsobit se těmto novým požadavkům, což je důležitý krok k posílení regulačního prostředí.

Dne 1. července 2025 byl na plenárním zasedání maltského parlamentu projednán návrh zákona č. 107, známý také jako „zákon o trzích s kryptoměnami“. Ten novelizuje zákon o virtuálních finančních aktivech, aby jeho ustanovení byla v souladu s nařízením EU o trzích s kryptoměnami, tzv. MiCA. Nahradí změny, které zavádějí rozsáhlý režim MiCA pro kryptoaktiva, a vytvoří tak spolehlivý a soudržný regulační rámec pro kryptoaktiva.

Od 30. prosince 2025 by se MiCA začala přímo uplatňovat ve všech členských státech EU se společnými standardy pro trh s kryptoaktivy v celé Unii. Malta, jedna z prvních zemí, které se zabývaly regulací kryptoaktiv a poskytovatelů služeb v oblasti kryptoaktiv, již svůj legislativní rámec uvedla do souladu s MiCA, zejména díky nedávným změnám, které vstoupily v platnost v zákoně o virtuálních finančních aktivech.

Návrh zákona se rovněž snaží tuto harmonizaci konsolidovat tím, že stanoví jasný režim upravující vydávání a obchodování s kryptoaktivy, čímž jasně definuje podmínky veřejné nabídky a kótování. Zahrnuje několik tříd kryptoaktiv, mezi které patří:

  • Tokeny související s aktivy, jejichž hodnota přímo souvisí s jedním nebo více aktivy, kterými mohou být komodity nebo dokonce fiat měna.
  • Různé formy digitálních aktiv, které nespadají do výše uvedených kategorií, ale přesto vyžadují regulaci.
  • Tokeny elektronických peněz (EMT) jsou digitální reprezentací fiat peněz pro platby.

Návrh zákona také novelizuje zákon o bankovnictví tak, aby zahrnoval relevantní odkazy na MiCA, a reguluje vydávání EMT a ART tím, že přidává další činnosti do seznamu doplňkových činností, které mohou bankovní organizace vykonávat. Návrh zákona stanoví předpoklady pro poskytovatele služeb v oblasti kryptoaktiv, aby mohli působit ve stabilním a spolehlivém právním rámci, který zajišťuje vysokou úroveň ochrany investorů v souladu s mezinárodními standardy.

Zákon o virtuálních finančních aktivech, kap. 590, zákony Malty, který vstoupil v platnost v roce 2018, je jedním z prvních podrobných regulačních pokusů na světě, pokud jde o regulaci počátečních nabídek virtuálních finančních aktiv a virtuálních finančních aktiv jako takových. Tento zákon se zaměřuje na ochranu spotřebitelů, rozvoj odvětví a ochranu zájmů všech zúčastněných stran.

Zákon o VFA tedy považuje kryptoměny za VFA a zavádí rámec, který zahrnuje jasné a přísné předpisy pro různé účastníky trhu, včetně emitentů kryptoměn, makléřů, správců investičních portfolií, správců, držitelů elektronických peněženek, investičních poradců a samozřejmě burz kryptoměn.

Stanoví podmínky, za kterých se provádějí ICO, kdy se vydávají VFA proti jakýmkoli finančním prostředkům, což je důležitá složka při poskytování kapitálu podnikům. Další významnou složkou regulace je stanovení, zda se licenční požadavky vztahují na osoby nebo subjekty, které nabízejí VFA nebo vykonávají činnosti související s VFA. Tím se zajistí zavedení řádných kontrol dodržování předpisů a zvýší se transparentnost transakcí, což posílí důvěru investorů v trh s kryptoměnami.

Zákon o virtuálních finančních aktivech poskytuje úplný regulační režim pro ICO a VFA a související záležitosti, jako je typ VFA, které mohou být obchodovány prostřednictvím IVFAO na platformách založených na DLT. Podle požadovaného právního ustanovení musí být u MFSA podána bílá kniha k registraci. Z tohoto důvodu musí být VFA povoleno obchodovat na této konkrétní platformě. Musí obsahovat všechny nezbytné informace, včetně úplné transparentnosti při využívání získaných finančních prostředků, náležité péče a mechanismů odpovědnosti za poskytování nepravdivých informací.

Ve smyslu zákona je ICO mechanismus financování využívající technologii DLT, při kterém právnické osoby se sídlem na Maltě vydávají VFA proti investičním fondům. Zákon o VFA a zákon o dohodách a službách v oblasti inovativních technologií, kapitola 592 maltských zákonů, definuje DLT jako digitální databázi nebo registr, který je udržován a chráněn pomocí distribuované architektury tak, aby byl decentralizovaný a zároveň odolný vůči centralizované kontrole.

Zákon dále stanoví klíčové požadavky na prospekt před skutečným vydáním ICO a předepisuje také pokyny pro reklamu týkající se IVFAO nebo VFA. Veškerý propagační materiál, který je zdrojem jakékoli formy marketingu určeného k podpoře nákupu VFA nebo poskytování souvisejících služeb, musí být poctivý a transparentní co do obsahu, formy i určení, aby byli chráněni potenciální investoři a budována důvěra v nové finanční technologie.

Před nedávnými změnami v regulaci museli emitenti ICO na Maltě jmenovat agenta VFA schváleného Maltským úřadem pro finanční služby (MFSA). Toto opatření mělo zajistit, aby všechny povinnosti související s vydáváním a oběhem virtuálních finančních aktiv byly řádně sledovány a plněny. Taková licence zahrnuje veškeré služby související s VFA, a tedy mimo jiné přijímání, předávání a provádění příkazů, správu portfolia, úschovu, investiční poradenství a transakce na burze VFA.

Zákon o VFA prošel zásadními změnami s cílem přizpůsobit jej novému regulačnímu rámci, který vznikl zavedením nařízení MiCAR Evropské unie. Jedná se o nezbytnou revizi, která má Maltu učinit přední destinací pro emitenty kryptoaktiv a poskytovatele služeb. Přesněji řečeno, maltský regulační režim byl shledán jako převážně vyhovující požadavkům MiCAR, ale reformovaný zákon o VFA přinesl klíčová upřesnění a doplnění.

Mezi jinými zahrnovaly změny zákona o VFA odkazy na nové kategorie aktiv, konkrétně „token vázaný na aktivum“ a „token elektronických peněz“, v souladu s definicemi a standardy obsaženými v nařízeních MiCA. To je zvláště důležité s ohledem na vstup v platnost oddílů III a IV MiCAR, které od 30. června 2025 budou upravovat vydávání a oběh těchto tokenů. Tyto oddíly ukládají emitentům a regulačním orgánům konkrétní povinnosti v souvislosti se správou a kontrolou tokenů vázaných na aktiva a tokenů elektronických peněz, čímž výrazně posilují právní a regulační rámec pro tyto druhy aktiv na Maltě.

Mezi klíčové změny, které přinesla revidovaná zákon o virtuálních finančních aktivech, patřilo zrušení role agenta VFA. K tomu došlo v souvislosti se snahou Malty o harmonizaci vnitrostátních právních předpisů s nařízením EU MiCAR, které takovou roli neupravuje. V důsledku zrušení jsou povinnosti svěřené agentovi VFA nyní přímo převedeny na emitenty. To zahrnuje nejen poskytování úplných informací a dokumentace MFSA, ale také roční certifikát o shodě, v jehož případě jsou emitenti více zodpovědní a transparentní.

Dalšími změnami zákona byla zrušena povinnost agentů VFA žádat o licence jménem žadatelů. Žadatelé dnes mohou podávat žádosti přímo nebo prostřednictvím poradců, čímž se odstranily byrokratické překážky a zjednodušil proces udělování licencí.

Tyto reformy jednoduše signalizují celkový strategický cíl Malty zavést spolehlivý, ale flexibilní regulační režim, který by reagoval na rychlý vývoj trhu s kryptoměnami. Ochrana zájmů spotřebitelů a integrita finančního trhu zůstávají klíčovými body, přičemž významným tématem je také kyberbezpečnost a odolnost. Jedním z nejnovějších průlomů v integraci Malty je využití umělé inteligence a internetu věcí k zajištění robustní, škálovatelné technologické infrastruktury podporující inovace a efektivní přijetí pokročilých fintech řešení.

Malta proto nadále aktivně rozvíjí své regulační a technologické prostředí a posiluje tak svůj status jako jurisdikce volby pro inovativní technologie a příjemce mezinárodních investic do fintech.

Fintechový průmysl na Maltě spadá do působnosti řady specializovaných regulačních orgánů, z nichž každý obvykle nese odpovědnost za jinou oblast regulace a vymáhání.

Maltézský úřad pro finanční služby (MFSA) je klíčovým regulačním orgánem pro finanční služby, včetně FinTech. MFSA vykonává funkce v oblasti licencování, dohledu a kontroly finančních institucí na ostrově v rámci dvoustupňového regulačního modelu a zajišťuje obezřetný dohled nad finanční stabilitou organizací a ochranou spotřebitelů s cílem budovat důvěru ve finanční systém a chránit zájmy vkladatelů a investorů.

Malta Digital Innovation Authority – první regulační orgán na světě specializující se na dohled nad dohodami o inovativních technologiích, včetně projektů založených na technologii DLT – blockchain. MDIA podporuje vytváření a implementaci nových technologií a zároveň zajišťuje dodržování regulačních standardů, včetně dobrovolné registrace a certifikace technologických dohod.

Finanční zpravodajská a analytická jednotka (FIAU) hraje velmi důležitou roli v boji proti praní špinavých peněz a financování terorismu. Ve své práci zaměřené na zajištění dodržování příslušných předpisů a standardů ze strany subjektů ve finančním sektoru, včetně fintech společností, FIAU posiluje integritu a bezpečnost maltského finančního systému na mezinárodní úrovni.

Tento integrovaný regulační rámec proto zajišťuje úplný dohled nad rychle se měnícím prostředím sektoru FinTech a spojuje inovace s přísnými kontrolami, které pomáhají udržovat vysoké standardy transparentnosti, bezpečnosti a odpovědnosti. Umožňuje Maltě udržet si reputaci jednoho z předních světových center inovací v oblasti fintech a tím přitahuje kapitál a talenty do sektoru digitálních financí.

Diana

“Malta je uznávaná jako důvěryhodná lokalita známá svým bezpečným obchodním prostředím, politickou stabilitou a příznivými daňovými sazbami. Kontaktujte mě a já vám pomohu založit vaši firmu na Maltě.”

Diana

SENIOR ASSOCIATE

email icon[email protected]

Kontaktujte mě

Často kladené otázky

Ano. Na Maltě se licence pro kryptoměny oficiálně nazývá licence pro virtuální finanční aktiva (VFA). Existují čtyři třídy nebo úrovně této licence. Pro založení kryptoměnové společnosti na Maltě je vyžadována licence VFAA třídy 4.

Aby bylo možné získat kryptoměnovou licenci na Maltě, je nutné předložit všechny potřebné dokumenty a absolvovat proces podání žádosti vedený Maltským úřadem pro finanční služby.

Ano. Krypto společnosti podléhají dani z příjmu právnických osob a dalším daním. Aby mohly nahlásit své příjmy a zaplatit daně, musí se obrátit na Státní daňovou inspekci pod Ministerstvem financí Malty.

Ano. Na Maltě je oficiálním daňovým úřadem Úřad komisaře pro příjmy. Zisky realizované z kryptoměnové burzy podléhají dani z příjmů právnických osob. V určitých případech však lze uplatnit daňové odpočty.

Licence VFAA se dělí do čtyř tříd nebo úrovní: VFAA třída 1 umožňuje držiteli přijímat a předávat příkazy a/nebo poskytovat investiční poradenství související s virtuálními aktivy. VFAA třída 2 umožňuje držiteli poskytovat služby související s VFA. Neumožňuje však držiteli provozovat burzu VFA. VFAA třída 3 umožňuje držiteli poskytovat služby VFA. Neumožňuje však držiteli provozovat burzu VFA. VFAA třída 4 umožňuje držiteli poskytovat celé spektrum služeb VFA. Tato třída licence také umožňuje držiteli držet nebo kontrolovat aktiva nebo peníze klientů – což není zahrnuto v žádné z nižších tříd licencí.

Období mezi podáním žádosti a konečným rozhodnutím by mělo trvat tři až čtyři měsíce.

Ano. Během procesu podání žádosti je však vyžadována fyzická přítomnost vlastníka. V případě, že žadatelem je právnická osoba, může být založena na Maltě nebo v zahraničí. V druhém případě musí žadatel zaregistrovat pobočku a kancelář se sídlem na Maltě.

Ano. Představenstvo a správní rada musí sestávat minimálně ze 2 osob. Alespoň jedna z nich musí mít fyzickou přítomnost v dané zemi.

Ano. Pokud obchodní model kryptoměnové společnosti zahrnuje správu aktiv a finančních prostředků investorů, musí společnost jmenovat správce pro úschovu VFA. FIAT měny musí být uloženy u autorizované banky/úvěrové instituce.

Na Maltě podléhají kryptoměnové burzy požadavku na počáteční kapitál ve výši 730 000 eur.

Majitel licence pro kryptoměny musí zaplatit roční poplatek za prodloužení platnosti licence, aby si zachoval její platnost.

Ne. Autorizovaný kapitál by měl být uložen ve fiat měně.

V oblasti fintech je Malta široce známá jako velmi příznivé prostředí pro podnikání. Jelikož se jedná o malou zemi, Malta relativně rychle aktualizuje svou regulační síť, aby se přizpůsobila změnám v odvětví a inovativním konceptům. Na rozdíl od několika zemí v kontinentální Evropě navíc Malta vyvinula progresivní přístup k kryptoměnám a technologii blockchain. Má také komplexní regulační síť pro kryptoměnové podniky, která pečlivě dohlíží na ochranu spotřebitelů, podporuje finanční stabilitu a vytváří rovné podmínky pro všechny účastníky tohoto odvětví.

Ano. Kromě jmenování interního auditora a systémového auditora musí kryptoměnové společnosti na Maltě alespoň jednou ročně předložit zprávu externího auditora.

Ne. Fyzická přítomnost v zemi je formální požadavek pro ředitele kryptoměnové společnosti. Ředitelem však může být i nominální zástupce.

Kryptoměnové společnosti působící na Maltě jsou formálně povinny jmenovat pracovníka odpovědného za hlášení praní špinavých peněz, pracovníka odpovědného za dodržování předpisů a manažera rizik. Každý žadatel o licenci musí rovněž předložit zprávy o svých politikách a postupech v oblasti boje proti praní špinavých peněz. Žádost musí také obsahovat informace o systémech a kontrolách žadatele v oblasti hloubkové kontroly a ověřování totožnosti klientů (KYC).

Tato opatření se nejprve uplatňují během procesu podávání žádosti, kdy se od žadatele vyžaduje předložení příslušných zpráv a informací o jeho interních postupech. Jmenovaní manažeři pro dodržování předpisů také pravidelně zajišťují důsledné dodržování předpisů v interních procesech.

V důsledku významných změn v regulačním rámci v roce 2018 se ministerstvo zahraničních věcí stalo velmi selektivním a pečlivým v procesu udělování kryptoměnových licencí a dohledu nad obchodními aktivitami prováděnými licencovanými kryptoměnovými společnostmi. Licence třídy 4 se stala nejobtížněji získatelnou a její získání vyžaduje důkladnou přípravu.



RUE tým zákaznické podpory

KONTAKTUJTE NÁS

V současné době jsou hlavními službami naší společnosti právní a compliance řešení pro projekty v oblasti FinTech. Naše kanceláře se nacházejí ve Vilniusu, Praze a Varšavě. Právní tým může pomoci s právní analýzou, strukturováním projektů a právní regulací.

Company in Lithuania UAB

Registrační číslo: 304377400
Datum: 30.08.2016
Telefon: +370 6949 5456
E-mail: [email protected]
Adresa: Lvovo g. 25 – 702, 7. patro, Vilnius,
09320, Litva

Company in Poland
Sp. z o.o

Registrační číslo: 38421992700000
Anno: 28.08.2019
E-mail: [email protected]
Adresa: Twarda 18, 15. patro, Varšava, 00-824, Polsko

Regulated United
Europe OÜ

Registrační číslo: 14153440
Datum: 16.11.2016
Telefon: +372 56 966 260
E-mail: [email protected]
Adresa: Laeva 2, Tallinn, 10111, Estonsko

Company in Czech Republic s.r.o.

Registrační číslo: 08620563
Anno: 21.10.2019
Telefon: +420 775 524 175
E-mail: [email protected]
Adresa: Na Perštýně 342/1, Staré Město, 110 00 Praha

Zanechte prosím svou žádost

    Hlavní služby

    Podmínky spolupráce

    Regulated United Europe

    chamberslegal500