حالات ناجحة للحصول على ترخيص MiCA في الاتحاد الأوروبي

Regulated United Europe ساعدت عددًا كبيرًا من العملاء في الحصول على تراخيص MiCA في أوروبا. فيما يلي العديد من قصص الشركات العالمية المعروفة التي حصلت على ترخيص MiCA، مع معلومات حول كيفية سير العملية بالكامل.

اسم الشركة: Bybit EU GmbH
الموقع الإلكتروني: www.bybit.eu
بلد الترخيص: النمسا
تاريخ الترخيص: 28/05/2025

وصف العملية:

أصبحت منصة تبادل العملات المشفرة “بايبت” واحدة من أولى المنصات الدولية التي تحصل على ترخيص مقدم خدمة الأصول المشفرة (CASP) بموجب لائحة أسواق الأصول المشفرة في الاتحاد الأوروبي (MiCA). تم منح التفويض للتشغيل في الاتحاد الأوروبي من قبل الهيئة النمساوية للأسواق المالية (FMA) في 28 مايو 2025، مما يسمح للشركة بتقديم الخدمات قانونيًا في جميع أنحاء المنطقة الاقتصادية الأوروبية ويعزز موقعها كرائدة في اعتماد المعايير الأوروبية الجديدة لتنظيم العملات المشفرة.

للحصول على الترخيص، أنشأت الشركة فرعًا أوروبيًا، Bybit EU GmbH، مسجل في النمسا، وأقامت مقرًا رئيسيًا في فيينا، والذي أصبح المركز الرئيسي للتنسيق التشغيلي والقانوني والتقني في المنطقة. يمنح ترخيص MiCA الحق في تقديم خدمات منظمة للأصول المشفرة في 29 دولة في الاتحاد الأوروبي من خلال آلية “جواز الخدمات”، مما يلغي الحاجة إلى تفويضات منفصلة في كل ولاية قضائية.

استغرقت عملية الترخيص عدة أشهر وشملت إجراءات شاملة لمحاذاة الهيكل المؤسسي والتقني لـ “بايبت” مع متطلبات MiCA. في المرحلة التحضيرية، أجرت الشركة تدقيقًا داخليًا، ومراجعة إجراءات الامتثال، ومعايير حماية العملاء، وتكيف نموذج أعمالها مع القواعد الجديدة. تم تنفيذ سياسات محدثة لإدارة المخاطر، والأمن السيبراني، والضوابط الداخلية، ومكافحة غسل الأموال.

خلال عملية التقديم، استعانت “بايبت” بشركات استشارية قانونية وتقنية رائدة. لإثبات الموثوقية التكنولوجية، تم إجراء اختبارات اختراق شاملة ومراجعات أمنية، وشكلت جزءًا رئيسيًا من الملف المقدم إلى FMA. بعد تقديم الحزمة الكاملة من المستندات، أجرى المنظم مراجعة شاملة للهيكل المؤسسي، والوضع المالي، وأنظمة الرقابة الداخلية، مع التركيز بشكل خاص على فصل أموال العملاء وأموال الشركة، وحماية الأصول المشفرة، وشفافية نموذج الأعمال، وكفاية رأس المال.

تم طلب معلومات إضافية أثناء عملية المراجعة، وأجريت مقابلات مع المديرين التنفيذيين للشركة لتقييم امتثال الحلول التقنية لمعايير حماية المستهلك والأمن السيبراني في الاتحاد الأوروبي.

بعد الانتهاء من المراجعة، مُنحت Bybit EU GmbH ترخيص MiCA، مما يؤكد حقها في تقديم خدمات مثل تبادل العملات المشفرة، وحفظ الأصول الرقمية، وتحويلات الأصول المشفرة نيابة عن العملاء. من تلك اللحظة، يتم تقديم الخدمات لجميع مستخدمي الاتحاد الأوروبي من خلال النطاق المخصص Bybit.eu، الذي تم إنشاؤه للامتثال لمتطلبات MiCA، بينما لم يعد يتم استخدام المنصة الدولية Bybit.com لخدمة عملاء الاتحاد الأوروبي.

أصبح الحصول على ترخيص MiCA عنصرًا أساسيًا في استراتيجية “بايبت” لمأسسة أعمالها وتعزيز موقعها في السوق الأوروبية. أعلنت الشركة عن خطط لتوسيع فريقها في فيينا إلى أكثر من 100 موظف، مع التركيز على الامتثال، وإدارة المخاطر، والبنية التحتية لتكنولوجيا المعلومات، وعمليات العملاء. سيخدم المقر الرئيسي النمساوي كمركز رئيسي للتفاعل مع المنظمين والشركاء الماليين الأوروبيين.

في المستقبل، تنوي “بايبت” الحصول على ترخيص شركة استثمار بموجب توجيه MiFID II، مما يمكنها من تقديم المشتقات والمنتجات المهيكلة، وبالتالي بناء وجود قانوني وتشغيلي شامل في الاتحاد الأوروبي يلبي أعلى المعايير التنظيمية.

توضح حالة Bybit EU GmbH نهجًا منهجيًا ومتوازنًا لتحقيق متطلبات MiCA، يشمل ليس فقط الاستعداد القانوني والامتثالي ولكن أيضًا استثمارًا كبيرًا في البنية التحتية المحلية والموظفين. أقنع هذا النهج المنظم بالنوايا الجادة للشركة ويخدم كمثال لكيفية أن يتمكن لاعب عالمي من الاندماج بنجاح في البيئة التنظيمية الأوروبية من خلال الجمع بين الابتكار التكنولوجي والامتثال التنظيمي الصارم.

تظهر تجربة “بايبت” أن الترخيص الناجح بموجب MiCA يتطلب إعدادًا شاملًا، وهياكل مؤسسية شفافة، ورأس مال كافٍ، وحلولاً تكنولوجية قوية، واستعدادًا للإشراف المستمر. عززت هذه المحطة موقع الشركة كشريك موثوق للعملاء الأوروبيين وأكدت أن سوق الأصول المشفرة في الاتحاد الأوروبي يدخل حقبة جديدة من النشاط المنظم والمسؤول.

اسم الشركة: Coinbase Luxembourg S.A.
الموقع الإلكتروني: www.coinbase.com
بلد الترخيص: لوكسمبورغ
تاريخ الترخيص: 20/06/2025

وصف العملية:
في يونيو 2025، حصلت “كوينبيس” رسميًا على ترخيص مقدم خدمة الأصول المشفرة (CASP) وفقًا للائحة أسواق الأصول المشفرة في الاتحاد الأوروبي (MiCA) من لجنة مراقبة القطاع المالي في لوكسمبورغ (CSSF). أصبح هذا الحدث مرحلة رئيسية في التطور الاستراتيجي للشركة في أوروبا وأحد أوائل السوابق في التنفيذ الكامل للائحة MiCA في الممارسة العملية. منح الحصول على الترخيص في لوكسمبورغ “كوينبيس” الحق في تقديم خدمات الأصول المشفرة في جميع أنحاء الاتحاد الأوروبي باستخدام آلية “جواز الخدمات”، والتي تسمح بتطبيق الترخيص في جميع دول المنطقة الاقتصادية الأوروبية دون الحاجة إلى الحصول على تفويضات منفصلة في كل منها.

كان اختيار لوكسمبورغ كولاية قضائية للحصول على الترخيص خطوة منطقية. يُعتبر البلد تقليديًا أحد أكثر المراكز المالية استقرارًا في أوروبا، مع معايير تنظيمية عالية ونظام قانوني شفاف. تمتلك CSSF خبرة كبيرة في الإشراف على البنوك، وصناديق الاستثمار، ومقدمي الخدمات المالية، وشاركت بنشاط في إعداد البنية التحتية الوطنية لإدخال MiCA. بالنسبة لـ “كوينبيس”، يعني ذلك فرصة العمل مع منظم مختص على دراية سابقة بالأصول الرقمية ومستعد لتقييم نماذج الأعمال التكنولوجية المعقدة.

في مرحلة التحضير للترخيص، أجرت Coinbase Luxembourg S.A.، الشركة التابعة المسجلة، تحليلاً واسع النطاق للامتثال لمتطلبات MiCA. تمت مراجعة المستندات والإجراءات الداخلية الرئيسية، بما في ذلك سياسة إدارة المخاطر، ونظام الرقابة الداخلية، وعمليات مكافحة غسل الأموال وتمويل الإرهاب واعرف عميلك، وكذلك معايير حماية العملاء وإدارة السيولة. بالإضافة إلى ذلك، نفذت الشركة إجراءات جديدة لأمن المعلومات وإدارة الحوادث، متوافقة مع المعايير التقنية التي تعدها هيئة الخدمات المصرفية الأوروبية (EBA) للتطبيق الإلزامي بموجب MiCA.

تضمن الطلب القانوني حزمة واسعة من المستندات المنصوص عليها في المادة 62 من اللائحة (EU) 2023/1114: وصف الهيكل التنظيمي، معلومات عن المالكين النهائيين، سير ذاتية للمديرين التنفيذيين تؤكد مؤهلاتهم، توقعات مالية، خطة عمل، وصف لهندسة تكنولوجيا المعلومات، آليات حماية أصول العملاء، سياسة إدارة تضارب المصالح، وخطة استمرارية الأعمال. أجرت CSSF مراجعة شاملة للامتثال لجميع هذه النقاط، بما في ذلك تحليل الهيكل المؤسسي وقوة رأس المال. في مرحلة تقييم الترخيص، أولي اهتمام خاص لكيفية ضمان “كوينبيس” لأمن أصول العملاء، وفصلها عن أموال الشركة، والحماية من التهديدات الإلكترونية، والامتثال لسياسة حماية البيانات في الاتحاد الأوروبي.

خلال مراجعة الطلب، أرسل المنظم طلبات توضيحية تتطلب تفسيرات إضافية بشأن قضايا الحوكمة الداخلية وتنفيذ وظائف الامتثال. تناولت المراجعة أيضًا استدامة نموذج مكافحة غسل الأموال/اعرف عميلك، حيث قيمت CSSF مدى فعالية آليات “كوينبيس” في منع غسل الأموال وتمويل الإرهاب.

كانت نتيجة هذه العملية إدراج Coinbase Luxembourg S.A. رسميًا في سجل المرخص لهم بـ CASP، وكذلك نشر معلومات عن الشركة في سجل هيئة الأسواق المالية الفرنسية (AMF)، حيث تمت إضافتها إلى القائمة البيضاء لمقدمي خدمات الأصول المشفرة. شملت الخدمات المسموح بها حفظ وإدارة الأصول المشفرة نيابة عن العملاء، وتبادل الأصول المشفرة بالعملات التقليدية وبين بعضها البعض، وتنفيذ ونقل الأوامر، وتحويلات الأصول المشفرة. بهذه الطريقة، حصلت “كوينبيس” على تفويض كامل النطاق يغطي جميع الفئات الرئيسية للخدمات المقدمة بموجب MiCA.

بعد الموافقة على الترخيص، أعلنت “كوينبيس” عن خطط لمزيد من التوسع في وجودها في أوروبا. تنوي الشركة تعزيز فريقها في لوكسمبورغ، والتركيز هناك على الامتثال، والأمن السيبراني، ودعم العملاء، والأقسام القانونية. بالإضافة إلى ذلك، تخطط “كوينبيس” للاستثمار في المبادرات المحلية التي تهدف إلى تطوير نظام بيئي للبلوكشين، والتعاون مع المؤسسات المالية والمراكز التعليمية المحلية. من الناحية الاستراتيجية، أصبحت لوكسمبورغ نقطة تكامل الشركة مع النظام المالي الأوروبي وقاعدة لتنسيق العمليات على مستوى الاتحاد الأوروبي.

من الناحية العملية، توضح حالة “كوينبيس” كيف يمكن لمنصة عالمية كبرى التكيف بفعالية مع المشهد التنظيمي الجديد في أوروبا. لم تفي الشركة بالمتطلبات الرسمية لـ MiCA فحسب، بل قامت أيضًا ببناء هيكلها التجاري الداخلي بما يتماشى مع مبادئ الموثوقية والشفافية وحماية العملاء. أكد المنظم، بدوره، أنه من خلال تلبية جميع أحكام MiCA، يمكن للاعبين الدوليين العمل بشكل قانوني ومستدام في السوق الأوروبية.

أصبح الحصول على ترخيص MiCA في لوكسمبورغ سابقة مهمة لصناعة العملات المشفرة بأكملها. يظهر أن الإطار التنظيمي الأوروبي، الذي كان يُنظر إليه في السابق على أنه مقيد، أصبح الآن أداة للتشريع والنمو للاعبين الرئيسيين في السوق. بالنسبة لعملاء “كوينبيس”، يعني هذا مزيدًا من الثقة والشفافية وضمانات الحماية، بينما يعني للشركة نفسها القدرة على تقديم خدمات عملات مشفرة مبتكرة ضمن الفضاء القانوني الموحد للاتحاد الأوروبي.

اسم الشركة: Gate Technology Limited
الموقع الإلكتروني: www.gate.mt
بلد الترخيص: مالطا
تاريخ الترخيص: 29/09/2025

وصف العملية:
حصلت “Gate Group”، إحدى منصات العملات المشفرة البارزة، على ترخيص الأصول المالية الافتراضية (VFA) من الفئة 4 من هيئة الخدمات المالية المالطية (MFSA). أصبح هذا الحدث خطوة رئيسية في استراتيجية الشركة لتوسيع وجودها في السوق الأوروبية. كان اختيار مالطا مدفوعًا ببيئتها التنظيمية المواتية لصناعة العملات المشفرة: فقد وفرت تشريعات البلاد منذ فترة طويلة إطارًا للأصول الرقمية والبنية التحتية لتقنية سجل الحسابات الموزع (DLT). من خلال ترخيص VFA من الفئة 4، حصلت “Gate” على الحق في تقديم مجموعة واسعة من خدمات الأصول المشفرة: تبادل العملات المشفرة، والحفظ، والتشغيل كمنصة تداول.

صاحب عملية الترخيص إعداد دقيق: أنشأت “Gate” هيكلاً مؤسسيًا مناسبًا في مالطا وضمنت الامتثال الكامل للمتطلبات التنظيمية فيما يتعلق بالأمن، والتدقيق الداخلي، وإدارة المخاطر، وإجراءات اعرف عميلك/مكافحة غسل الأموال، وحماية أموال العملاء. خضعت الشركة للتفاعل مع MFSA، مقدمة حزمة من المستندات التي تؤكد شفافية هيكلها، والاستقرار المالي، والموثوقية التكنولوجية. بعد اجتياز عمليات التدقيق بنجاح، منحت MFSA التفويض الذي يسمح لـ “Gate” بالعمل كمنصة خدمات عملات مشفرة منظمة مع الحق في الاحتفاظ بأصول العملاء.

يعزز هذا القرار موقع “Gate” داخل السوق الأوروبي، ويخلق أساسًا قانونيًا لمزيد من النمو، ويزيد من ثقة المستخدمين – حيث أن عملياتها الأوروبية تقوم الآن على ترخيص معتمد من الإشراف الأوروبي. وبالتالي، تظهر حالة “Gate” كيف يتكيف المشروع ذو الطموحات العالمية مع متطلبات التنظيم في الاتحاد الأوروبي من خلال اختيار ولاية قضائية ذات إطار تنظيمي متطور، وتنفيذ تدابير امتثال شاملة، وخلق ظروف للتنمية المستدامة داخل السوق الأوروبية.

اسم الشركة: eToro (Europe) Ltd
الموقع الإلكتروني: www.etoro.com
بلد الترخيص: قبرص
تاريخ الترخيص: 16/01/2025

وصف العملية:
حصلت eToro (Europe) Ltd على تصريح من هيئة الأوراق المالية والبورصات القبرصية (CySEC) لتقديم خدمات العملات المشفرة بموجب لائحة أسواق الأصول المشفرة في الاتحاد الأوروبي (MiCA). تسمح هذه الخطوة للشركة بالعمل في جميع أنحاء الاتحاد الأوروبي، مع إخطار الدول الأعضاء المعنية. يعكس اختيار قبرص للحصول على التفويض النهج الاستراتيجي لـ eToro لوضع نفسها داخل السوق الأوروبي الموحد. تمتلك قبرص بنية تحتية مالية راسخة وخبرة في العمل مع المنصات التي تقدم خدمات مالية ورقمية.

يسمح الترخيص الصادر عن CySEC للمنصة بالعمل كمقدم خدمة الأصول المشفرة (CASP / DASP) وتغطية جميع دول المنطقة الاقتصادية الأوروبية من خلال آلية “جواز الخدمات”. سابقًا، أكملت eToro شهادة SOC 2 النوع الثاني لمدة عام واحد لعمليات حفظ العملات المشفرة، مما يظهر معايير عالية من المرونة التشغيلية وأمن البنية التحتية.

يغطي التفويض النطاق الكامل لخدمات العملات المشفرة – حفظ وإدارة أصول العملاء، التبادل بين العملات المشفرة والعملات التقليدية وبين العملات المشفرة نفسها، تنفيذ الأوامر، استلام ونقل الأوامر، وكذلك خدمات الاستشارة وإدارة المحافظ. في مارس 2025، أضاف المنظم الفرنسي AMF شركة eToro (Europe) Ltd إلى القائمة البيضاء لمقدمي خدمات العملات المشفرة في البلاد، مؤكدًا أن الشركة حصلت على ترخيص MiCA من CySEC ومفوضة لتقديم خدمات الأصول المشفرة في فرنسا بموجب حرية تقديم الخدمات (عبر الحدود). وبالتالي، يمتد التفويض ليس فقط إلى قبرص والدول الأساسية في الاتحاد الأوروبي ولكن أيضًا إلى فرنسا مع اعتراف AMF.

أصبح الحصول على هذا التفويض عنصرًا أساسيًا في استراتيجية eToro لتعزيز وجودها في أوروبا، والاندماج في الإطار التنظيمي الموحد، وتعزيز أعمالها بموجب المعايير المنظمة. إلى جانب ضمان التغطية القانونية، تتوقع eToro أن القواعد الموحدة وزيادة الشفافية، جنبًا إلى جنب مع الإشراف المناسب، ستعزز ثقة المستثمرين والمستخدمين وتحفز النمو في سوق خدمات العملات المشفرة الأوروبية.

اسم الشركة: Payward Global Solutions Limited
الموقع الإلكتروني: www.kraken.com
بلد الترخيص: أيرلندا
تاريخ الترخيص: 25/06/2025

وصف العملية:
أعلنت منصة تبادل العملات المشفرة “كراكن” عن حصولها على ترخيص بموجب لائحة أسواق الأصول المشفرة في الاتحاد الأوروبي (MiCA) من البنك المركزي الأيرلندي. أصبح هذا خطوة مهمة في استراتيجيتها الأوروبية: بفضل الترخيص، يمكن لـ “كراكن” الآن تقديم خدمات العملات المشفرة قانونيًا في جميع أنحاء المنطقة الاقتصادية الأوروبية (30 دولة في EEA) بموجب معايير تنظيمية موحدة.

قبل الحصول على الترخيص، كانت “كراكن” مسجلة بالفعل كمقدم خدمة الأصول الافتراضية (VASP) في عدد من دول الاتحاد الأوروبي، بما في ذلك أيرلندا، وبلجيكا، وفرنسا، وإيطاليا، وهولندا، وبولندا، وإسبانيا. ومع ذلك، منحت هذه التسجيلات الوطنية حقوقًا محلية فقط ولم توفر الحرية للتشغيل عبر الاتحاد بأكمله. في المقابل، يفتح ترخيص MiCA من المنظم الأيرلندي الوصول إلى “جواز الخدمات” – القدرة على تقديم الخدمات في جميع دول EEA تحت إطار إشرافي واحد.

وشددت “كراكن” في مدونتها الرسمية على أن التفويض من البنك المركزي الأيرلندي يمثل اعترافًا بمعاييرها والتزاماتها العالية في الأمن والامتثال وحماية المستخدم. وأشارت الشركة إلى أنها استعدت باستمرار في السنوات الأخيرة لهذه الخطوة من خلال تعزيز عملياتها الداخلية، والبنية التحتية، وممارسات الرقابة. أصبح الترخيص العنصر النهائي للاستراتيجية التنظيمية الشاملة لـ “كراكن”، مكملًا لتراخيص MiFID وEMI (النقود الإلكترونية) الحالية، التي تسمح لها بالفعل بالعمل بالأدوات المالية والمدفوعات التقليدية في أوروبا.

بعد تفعيل الترخيص، أعلنت “كراكن” أن الكيان الخاضع لتنظيم MiCA يخدم الآن العملاء مباشرة في جميع دول EEA الثلاثين. هذا يعني أن المحافظ، والتداول، والإيداعات، والسحوبات – بما في ذلك دعم آليات الدفع المحلية – تتم الآن من خلال كيان قانوني يشرف عليه المنظم الأيرلندي، مما يزيد من الثقة وضمانات حماية المستخدم. بموجب MiCA، يحصل العملاء على حقوق ومعايير موحدة، بما في ذلك مزيد من الشفافية، وحماية المستثمر، ورقابة تنظيمية معززة.

شملت عملية الترخيص القانونية تقييم ومراجعة الهيكل المؤسسي، وتعزيز إجراءات إدارة المخاطر، وإعداد سياسات اعرف عميلك/مكافحة غسل الأموال، وبناء نظام للحماية من الحوادث الإلكترونية، وضمان فصل أصول العملاء والشركة. يعتبر الحصول على ترخيص MiCA من المنظم الأيرلندي من قبل “كراكن” تأكيدًا على التزامها بنهج طويل الأجل ومسؤول تجاه سوق خدمات العملات المشفرة الأوروبي.

تمكن هذه الخطوة الشركة من تسريع النمو، وتوسيع نطاق منتجاتها (بما في ذلك الأدوات الفورية والمشتقة)، وجذب كل من العملاء الأفراد والمؤسسيين في بيئة منظمة.

وبالتالي، توضح حالة “كراكن” كيف تتكيف منصة تبادل العملات المشفرة العالمية مع الإطار التنظيمي الجديد للاتحاد الأوروبي: بدءًا من التسجيلات الوطنية في دول فردية، والانتقال إلى الحصول على ترخيص MiCA في ولاية قضائية موثوقة ذات سمعة بالإشراف الصارم، وتنتهي بخدمة العملاء مباشرة عبر EEA من خلال كيان قانوني منظم واحد. تجمع هذه العملية بين التحول القانوني والتكنولوجي والتشغيلي وتخدم كمعيار للاعبين الآخرين في السوق الذين يهدفون إلى التوسع القانوني في أوروبا.

اسم الشركة: Foris DAX MT Limited
الموقع الإلكتروني: crypto.com
بلد الترخيص: مالطا
تاريخ الترخيص: 27/01/2025

وصف العملية:

أصبحت Crypto.com واحدة من أولى منصات العملات المشفرة الدولية التي حصلت على ترخيص مزود خدمات الأصول المشفرة (CASP) بموجب لائحة الاتحاد الأوروبي للأسواق في الأصول المشفرة (MiCA). صدر الترخيص عن هيئة الخدمات المالية المالطية (MFSA) وسمح للشركة بالعمل في جميع أنحاء المنطقة الاقتصادية الأوروبية (EEA) وفقًا لمتطلبات MiCA الموحدة. ضمنت هذه الخطوة مكانة Crypto.com كواحدة من المنصات الرائدة الخاضعة للتنظيم في أوروبا، بما يتماشى تمامًا مع الإطار التنظيمي الجديد الذي سيدخل حيز التنفيذ في عام 2025.

قبل دخول MiCA حيز التنفيذ، كانت Crypto.com تحمل بالفعل ترخيصًا ساريًا في مالطا كمزود أصول مالية افتراضية (VFA) من الفئة 3، صادر عن MFSA بموجب التشريعات الوطنية. مع إدخال اللوائح على مستوى الاتحاد الأوروبي، قامت الشركة بتكييف ترخيصها مع متطلبات MiCA، وخضعت لعملية إعادة تأكيد وضعها كمزود خدمات أصول مشفرة (CASP). أصدرت MFSA أولاً موافقة مبدئية لـ Crypto.com، وبعد ذلك، وبعد الانتهاء من جميع الفحوصات وتقديم الوثائق الإضافية، حصلت الشركة على الترخيص النهائي.

يشمل ترخيص MiCA الصادر لـ Crypto.com عدة أنشطة، بما في ذلك حفظ وإدارة الأصول المشفرة نيابة عن العملاء، وتبادل العملات المشفرة بالعملات الورقية وبين بعضها البعض، وتنفيذ أوامر العملاء، وكذلك استلام ونقل التعليمات. يسمح الترخيص أيضًا للشركة باستخدام آلية جواز السفر – لتقديم الخدمات في جميع أنحاء المنطقة الاقتصادية الأوروبية دون الحاجة إلى الحصول على تراخيص منفصلة في كل بلد. لتحقيق ذلك، التزمت Crypto.com بالوفاء بمعايير حوكمة الشركات، والمرونة التقنية، وفصل أصول العملاء وأصول الشركة، وضمان شفافية المستخدم وحمايته بما يتماشى مع متطلبات MiCA.

كجزء من استعداداتها للحصول على الترخيص، قامت Crypto.com بتحديث شامل لهيكلها الداخلي وإجراءاتها. تم تحديث سياسات إدارة المخاطر، وتنفيذ آليات إضافية لحماية أموال العملاء، وإجراء اختبارات مستقلة للبنية التحتية لتكنولوجيا المعلومات. تم إيلاء اهتمام خاص لمتطلبات مكافحة غسل الأموال (AML) و”اعرف عميلك“ (KYC). طورت الشركة نظام رقابة داخلي متعدد الطبقات يغطي عمليات الحفظ، وتنفيذ المعاملات، ومراقبة الأنشطة المشبوهة. تم توثيق هذه الإجراءات وتقديمها إلى MFSA كجزء من حزمة الترخيص.

بعد الحصول على الترخيص، أعلنت Crypto.com عن تغييرات في سياسة منتجاتها لعملاء المنطقة الاقتصادية الأوروبية. على وجه الخصوص، أبلغت الشركة عن شطب العديد من العملات المستقرة، بما في ذلك USDT وبعض الرموز الأخرى التي لا تفي بمعايير MiCA. تم تعليق الإيداعات والسحوبات في هذه العملات الرقمية، ودُعي المستخدمون إلى تحويل أصولهم إلى عملات رقمية أخرى مدعومة. كانت هذه الإجراءات تهدف إلى مواءمة عروض منتجات Crypto.com مع المتطلبات التنظيمية للاتحاد الأوروبي ومنع تداول الأصول الرقمية التي تفتقر إلى الموافقة أو المصدرين المتوافقين مع معايير MiCA.

بالإضافة إلى ذلك، تواصل Crypto.com توسيع نطاقها التنظيمي في أوروبا. حصلت الشركة بالفعل على ترخيص شركة استثمار بموجب توجيه MiFID II، مما يسمح لها بتقديم مشتقات ومنتجات مهيكلة خاضعة للتنظيم، بالإضافة إلى خدمات تتعلق بالأصول الرمزية. وهذا يجعل Crypto.com واحدة من الشركات القليلة التي تجمع بين وضع CASP ووضع شركة استثمار، وتعمل تحت الإشراف المباشر للجهات التنظيمية الأوروبية.

في أوروبا، تعمل الشركة من خلال عدة شركات تابعة مسجلة مدرجة في الوثائق التنظيمية الرسمية على موقع Crypto.com. وتشمل هذه الشركات كيانات مرخصة في مالطا وفرنسا وأيرلندا، تؤدي كل منها وظائف محددة ضمن نموذج مؤسسي وقانوني موحد. تظل هيئة الإشراف الرئيسية بموجب MiCA هي هيئة الخدمات المالية المالطية (MFSA)، التي تشرف على امتثال الشركة لمتطلبات الشفافية وإعداد التقارير وحماية العملاء.

يمثل الحصول على ترخيص MiCA مرحلة جديدة في تطور Crypto.com كواحدة من أكثر منصات التشفير خضوعًا للرقابة والأكثر موثوقية في العالم. أظهرت الشركة استعدادها للامتثال لجميع أحكام MiCA واللوائح الأوروبية الأخرى، بما في ذلك اللائحة العامة لحماية البيانات (GDPR) وتدابير مكافحة الجرائم المالية. يعزز هذا النهج الثقة بين العملاء والشركاء المؤسسيين، مما يضمن مستوى عالٍ من الشفافية والأمان.

تُظهر حالة Crypto.com أن الحصول على ترخيص MiCA بنجاح لا يتطلب فقط تلبية المتطلبات الرسمية للجهة التنظيمية، بل يتطلب أيضًا تحولًا عميقًا في العمليات التجارية الداخلية والحلول التقنية وحوكمة الشركات. يبرز هذا المثال أن الشركات التي تهدف إلى التواجد على المدى الطويل في سوق الاتحاد الأوروبي يجب ألا تتكيف مع القواعد الجديدة فحسب، بل يجب أن تبني عملياتها على مبادئ الشفافية والمرونة والثقة. من خلال تأكيد امتثالها لـ MiCA، عززت Crypto.com مكانتها كواحدة من الشركات الرائدة في سوق الأصول الرقمية الأوروبية ووضعت معيارًا جديدًا للتنظيم والمساءلة في صناعة العملات المشفرة.

تجربة فريق RUE القانوني تتيح دعم مشروعك في العديد من دول الاتحاد الأوروبي

تقدم Regulated United Europe (RUE) مجموعة كاملة من الخدمات القانونية والاستشارية المتعلقة بالحصول على ترخيص مزود خدمات الأصول المشفرة (CASP) بموجب لائحة الاتحاد الأوروبي 2023/1114 (MiCA). تدعم الشركة العملاء في جميع المراحل – من اختيار الولاية القضائية المثلى وإنشاء هيكل مؤسسي إلى تقديم الطلب إلى السلطة المختصة والحصول على الترخيص النهائي.

الهدف الرئيسي لـ RUE هو ضمان امتثال مقدم الطلب الكامل لمتطلبات MiCA، وتقليل مخاطر الرفض، وتسريع عملية الترخيص. يقوم المتخصصون في Regulated United Europe بإجراء تحليل أولي لمشروع العميل، وتحديد فئة الترخيص (الفئة 1 أو الفئة 2 أو الفئة 3) التي تندرج تحتها النشاط والخدمات التي تنظمها MiCA. بناءً على هذا التحليل، يتم اختيار البلد الأنسب للحصول على الترخيص – جمهورية التشيك أو ليتوانيا أو بولندا أو إستونيا أو مالطا أو قبرص أو لوكسمبورغ أو أيرلندا. عند اختيار الولاية القضائية، يتم أخذ عوامل مثل وقت معالجة الطلب ومتطلبات رأس المال وموقف الجهة التنظيمية تجاه قطاع العملات المشفرة وجاهزية البنية التحتية للتفاعل مع CASP في الاعتبار.

بعد اختيار الولاية القضائية، تقوم RUE بإعداد الهيكل المؤسسي للشركة: يتم إنشاء كيان قانوني، وصياغة النظام الأساسي، وتطوير هيكل الملكية، وتعيين المديرين والأشخاص الرئيسيين المسؤولين عن الرقابة وفقًا للتوقعات التنظيمية. يتم إيلاء اهتمام خاص لمتطلبات ”الملاءمة والملاءمة“ لأعضاء مجلس الإدارة والمساهمين، وتأكيد خبرتهم المهنية وموثوقيتهم المالية وخلو سجلاتهم الجنائية.

يقوم فريق المحامين والمتخصصين في الامتثال التابع لـ RUE بإعداد مجموعة كاملة من المستندات المطلوبة بموجب المادة 62 من اللائحة (الاتحاد الأوروبي) 2023/1114. ويشمل ذلك: الهيكل التنظيمي، ومعلومات عن المالكين، وخطة العمل، والتوقعات المالية، وسياسة مكافحة غسل الأموال/اعرف عميلك، ووصف بنية تكنولوجيا المعلومات، وخطة إدارة السيولة، وسياسة حماية العملاء، وإجراءات تضارب المصالح، وخطط استمرارية الأعمال. إذا لزم الأمر، تستعين RUE بمراجعين وخبراء تقنيين خارجيين لإعداد تقارير عن أمن تكنولوجيا المعلومات وإدارة المخاطر.

بمجرد تشكيل الملف، يتفاعل متخصصو Regulated United Europe مع الجهة التنظيمية في جميع مراحل عملية المراجعة. تضمن الشركة تقديم الطلب بشكل صحيح، وتدير الاتصالات، وترد على طلبات المعلومات الإضافية، وتعد توضيحات مكتوبة في حالة وجود استفسارات من السلطة الإشرافية. إذا لزم الأمر، تنظم RUE مشاركة ممثلي العملاء في المقابلات مع الجهة التنظيمية وتدعم العملية حتى الحصول على الترخيص النهائي.

بالإضافة إلى الدعم القانوني، تساعد Regulated United Europe في الإعداد العملي للعمليات بموجب MiCA. على وجه التحديد، يساعد فريق RUE في تطوير إجراءات الامتثال الداخلية وإدارة المخاطر، وتنفيذ أنظمة مراقبة المعاملات، وإنشاء عمليات AML/KYC، ووضع سياسات لحفظ وفصل أصول العملاء. تساعد الشركة أيضًا في إعداد الموظفين للعمل في بيئة خاضعة للتنظيم، وإذا لزم الأمر، في تعيين الأشخاص المسؤولين (مسؤول الامتثال، MLRO، مدير المخاطر) وفقًا للمتطلبات الوطنية.

تقدم RUE أيضًا المشورة للعملاء بشأن الرسملة والاستقرار المالي، ووضع استراتيجيات لتلبية متطلبات الحد الأدنى من الأموال الخاصة اعتمادًا على فئة الترخيص المختارة. إذا لزم الأمر، يجري متخصصو الشركة اختبارات ضغط للنموذج المالي، وتقييم قدرة مقدم الطلب على تحمل مخاطر السوق والمخاطر التشغيلية.

بعد الحصول على الترخيص، تواصل Regulated United Europe دعم العملاء في إعداد التقارير التنظيمية والتفاعل مع السلطات الإشرافية. على وجه الخصوص، تساعد RUE في تقديم التقارير الإلزامية في الوقت المناسب، وتنفيذ التحديثات، والامتثال للمعايير المتطورة من الهيئة المصرفية الأوروبية (EBA) والهيئة الأوروبية للأوراق المالية والأسواق (ESMA).

وبالتالي، توفر Regulated United Europe للمتقدمين دعمًا شاملاً لعملية الترخيص بموجب MiCA – من التخطيط الاستراتيجي إلى الترخيص والامتثال التنظيمي المستمر. تجمع الشركة بين الخبرة القانونية والخبرة العملية في العمل مع الهيئات التنظيمية في مختلف دول الاتحاد الأوروبي وفهم عميق للخصائص التكنولوجية لصناعة العملات المشفرة. وهذا يجعل RUE شريكًا موثوقًا به لمشاريع العملات المشفرة التي تسعى إلى عمليات قانونية ومستدامة في سوق الأصول الرقمية الأوروبية.