ヨーロッパにおける電子マネーライセンス

ヨーロッパのフィンテック企業は、個人と企業の両方にとって、よりアクセスしやすく安全で便利な電子決済ソリューションを開拓することにより、人々の財務処理方法を再構築してきました。

電子マネー ライセンスはこの変革を促進する重要な要素であり、最先端テクノロジーの金融サービスへの統合に貢献し、金融業界の完全性を確保します。 このようなライセンスを保有することによってのみ、広大で収益性の高いヨーロッパ市場に電子マネー サービスを提供できるようになります。

電子マネーライセンスとは何ですか？

電子マネーライセンス（電子マネーまたはEMIライセンスとも呼ばれる）は、電子マネーを発行することによって主に電子マネーサービスを提供することを意図する事業者に対して、関連する金融当局から付与される規制承認です。 E-Money Directive 2 (EMD2)に基づき、電子マネーとは、支払い取引を行う目的で資金を受け取った上で発行される発行者によるクレームによって表されるような、電子的に（磁気を含む）保存された金銭価値を指します。

電子マネーを発行し管理するライセンスを取得した事業者は、電子マネー機関（EMI）と呼ばれます。基本的に、このようなサービスプロバイダーは、顧客が現金を電子マネーに変換できるようにします。この電子マネーは、EMIによって提供されるeウォレットに安全に保存されるため、顧客はeウォレットを使用して支払いを行う便利さを享受できます。もしeウォレットの残高が不足している場合は、さらに現金を追加の電子マネーに変換するオプションがあります。

多くの欧州の管轄区域では、2つのタイプのEMIライセンスが見られます。- 小規模電子マネー機関ライセンスと電子マネー機関ライセンスです。ある欧州の国で特定の電子マネーサービスを提供することを意図している小規模ビジネスやフィンテックスタートアップであれば、小規模電子マネー機関ライセンスを申請することになります。ビジネスがより広範な範囲でのオペレーションを持ち、EU全体で幅広い電子マネーサービスを提供することを考えている場合は、通常の電子マネー機関ライセンスを申請する必要があります。

ヨーロッパの電子マネーライセンスを取得することで、さまざまな活動に参加することができます：

• 幅広い取引や支払いに使用できる電子マネーをヨーロッパの居住者に発行する
• 指定された期限なしに個々のクライアントのIBAN口座に顧客資金を保持する
• デジタルウォレットまたは電子ウォレットサービスを提供する
• EEA内および国境を越えた送金を促進する
• 電子支払いや直接引き落としを促進する
• 通貨交換サービスを提供する
• 電子マネーでロードされたプリペイドカードを発行し、店頭取引、オンライン購入、ATM引き出しに使用できる
• ピア・ツー・ピア（P2P）支払いや送金を促進する
• 支払い開始サービス
• アカウント情報サービス

基本的に、ヨーロッパの電子マネーライセンスは、その地域および世界全体の金融生態系において重要な役割を果たします。明確に定義された規制枠組みの中で、それは顧客が支払いを行い、資金を送金および管理する便利な方法を提供するビジネスの金融革新を促進します。さらに、ヨーロッパの電子マネーライセンスは、従来の銀行サービスにアクセスできない個人や企業がデジタル経済に参加し、基本的な金融サービスにアクセスできるようにする機会を提供することができます。

E-マネーライセンスと支払い機関ライセンスの違い

先ほど述べたように、e-マネーライセンスは電子マネーの発行、顧客資金の電子的な保管、電子取引の促進、およびさまざまな支

払いサービスの提供を許可します。支払い機関（PI）ライセンスは、電子マネーの発行や顧客資金の保持なしで同じ幅広い範囲の支払いサービスを許可します。つまり、PIライセンス保持者は基本的に即時支払い処理を促進します。PIライセンスを取得するには、初期資本に関する比較的合理的な要件がありますが、EMIライセンスは通常、最初からより高い資本を要求され、電子マネーや顧客資金のセキュリティを維持する能力を証明する必要があります。

 

ヨーロッパの電子マネー市場トレンド

グローバルな電子マネー市場は、2023年から2030年の間に大幅に成長すると予想されており、ヨーロッパのフィンテック業界は、強固な金融インフラとデジタル変革へのコミットメントを活用して、革新と規制の卓越性の主要な推進力として位置付けられるはずです。最新の資金調達の逆風にもかかわらず、特定のトレンドが続き、最も忍耐強い電子マネー機関は最終的にはこの有望で競争の激しい市場で繁栄し、長期的なリーダーとして地位を確立するでしょう。

ヨーロッパの電子マネー市場の最も注目すべきトレンド：

• モバイルウォレットや非接触支払い方法の採用は増加し続けており、消費者は支払いにスマートフォンをより頻繁に使用しています
• 摩擦の少ない国境を越えた電子マネー送金と支払いの需要が高まっており、国際取引をより簡単で費用対効果の高いものにする革新的なソリューションが登場しています
• 暗号通貨やステーブルコインを電子マネーサービスに統合する動きが広がっており、これらのデジタル資産を支払いソリューションの一部として探求しています
• オープンバンキングイニシアチブは、さまざまな金融機関間での金融データやサービスの共有を容易にし、電子マネーの領域での革新を促進しています
• デジタルオンリーバンク、またはネオバンクは、通常、電子マネーサービスを提供し、ユーザーフレンドリーなアプリ、低い手数料、便利なデジタル専用体験で顧客を引き付けています

ヨーロッパでの電子マネーライセンス取得の利点

信頼できる規制当局からのヨーロッパの電子マネーライセンスを取得することは、ビジネスの成長と成功に多くの利点をもたらすことができます。一般的に、このライセンスは、ヨーロッパおよび国際金融業界において信頼性のある、革新的で競争力のあるプレーヤーとしての位置づけを可能にします。

ヨーロッパのEMIライセンスの最も注目すべき利点は次のとおりです：

• 単一ユーロ支払地域（SEPA）へのアクセスは、EMI顧客がSEPA地域全体（36ヨーロッパの国）でトランザクションを行うことを容易にします
• パスポーティングの原則により、EEA加盟国の1つで取得したEMIライセンスは、すべてのEEA国（27のEU国、アイスランド、リヒテンシュタイン、およびノルウェー）でサービスを提供できるようにします。つまり、複数の規制枠組みを航行する必要なく、大規模かつ多様な顧客基盤にアクセスできます
• ヨーロッパの国々には、確立された信頼できる規制当局が存在し、ヨーロッパでEMIライセンスを取得することは、厳格な規制基準への準拠を強力に支持するものとなります</li >
• EUの指令と国内の規制は、電子マネー事業に対する明確な法的枠組みを提供し、あなたのためにコンプライアンスを簡素化し、法的な不確実性を軽減することができます
• ヨーロッパのEMIライセンスを持つことで、国際的な支払いソリューションを必要とする顧客をサポートし、国境を越えた金融サービスに参加することができます
• SWIFTネットワークへのアクセスを申請できるはずであり、これにより、主に国際送金と金融メッセージングのために、金融機関間での安全で標準化された通信が促進されます
• ヨーロッパでEMIライセンスを持って運営することで、他のフィンテック企業、テクノロジータレント、潜在的な投資家、およびヨーロッパの金融機関との戦略的パートナーシップを含む繁栄するフィンテックエコシステムにアクセスできます

ヨーロッパの電子マネー規制

EMIは、各ヨーロッパ諸国の国立金融当局によって規制および監督されています。これらの国立当局は、電子マネーライセンスの付与、EMIの監視、およびEUレベルで施行されている関連する国内規制および指令とのコンプライアンスを確保する責任があります。国内の電子マネーコンプライアンス基準はある程度異なりますが、EUの指令はそれらを主に調和させ、ヨーロッパのEMIが規制上の明確さを持ち、電子支払いイノベーションの開発に焦点を当てることができるようにします。

EUの電子マネー指令2（EMD2）、または指令2009/110/ECは、EUでの電子マネーの発行のための法的枠組みを提供する主要な立法行為です。これは、EMIの承認および運用の要件を概説し、資本要件、資金保全、顧客保護、パスポーティングシステム、苦情処理などの規定を含んでいます。EUの規制フレームワークを技術的および規制的な進展に合わせて調整するために、EMD2は複数回修正されています。

支払いサービス指令2（PSD2）、または指令2015/2366は、EUで電子マネーサービスを規制するもう1つの注目すべき指令です。PSD2は主にPIに焦点を当てていますが、EMIがしばしば支払いサービスを提供するため、それらにも関連があります。PSD2は強力な顧客認証（SCA）要件を導入し、電子取引のセキュリティを向上させる規定を含み、顧客の同意を得て、銀行やEMIが保持する顧客口座情報に第三者支払いサービスプロバイダー（TPP）がアクセスできるようにし、革新的な支払いサービスを促進し、競争を促進します。

個人データを取り扱うビジネスとして、あなたはまた、データ保護とプライバシーに関する基準を定めた一般データ保護規則（GDPR）、または規則（EU）2016/679に注意を払う必要があります。EMIは、GDPRで概説されている基本的なデータ保護原則に従わなければなりません。これには、合法的で公正で透明なデータ処理、データの最小化、正確性、および保存制限が含まれます。同意を処理の法的根拠とする場合、EMIは顧客が特定の処理活動について知らされた同意を明確に与えることを確認しなければなりません。さらに、EMIはデータ侵害を該当するデータ保護当局に遅滞なく報告する必要があり、場合によっては関係者にも報告する必要があります。

ヨーロッパのEMIとして、あなたはまた、第6次反マネーロンダリング指令（AMLD6）によって強制される規則に従う必要があります。この指令および以前の指令の目的は、マネーロンダリングを防止し、ヨーロッパの金融市場の完全性を維持することです。指令に従って、EMIはすべての取引、受益者の所有権、およびその他の重要な情報の正確かつ最新の記録を維持し、厳格な顧客対応のデューデリジェンス（CDD）および顧客認識（KYC）対策を維持する必要があります。

Eマネーライセンスのためのトップヨーロッパの管轄区域

欧州のEMIライセンスを取得するには、まずどの国でそれを受け取り、どこにビジネスを拠点とするかを決定する必要があります。欧州の様々な管轄区域での電子支払いライセンスの要件とプロセスは異なりますの

で、国内規制環境、市場の機会、ビジネスモデル、財務リソース、および運用構造などの要素を考慮する必要があります。一方、いくつかのEU諸国は、EMIライセンスを無期限で提供し、ほぼ普遍的に好意的な環境を提供しているため、注目に値します。

リトアニアのEマネーライセンス

英国がEUを離脱した後、リトアニアは国家規制当局であるリトアニア銀行の積極的なアプローチのおかげで、支払いおよび電子マネー機関に最も多くのライセンスを付与するEU管轄区域として浮上しました。当局は、英語で文書を提出する可能性を持つスムーズな申請プロセスを提供しており、これにより国際的な申請者にとって手頃な手続きになっています。

リトアニア銀行には、当局の指導と監督のもとで、革新的な金融商品を試験することができるフィンテック企業向けの規制サンドボックスであるLB Fintech Sandboxがあります。いずれにしても、あなたは電子署名、文書の電子コピー、ビデオ通話を通じての遠隔顧客識別などの革新的な機能を利用することで、より多くの顧客にアクセスできるでしょう。もし、これがあなたを納得させない場合は、リトアニアが2023年の国際的な税制競争力指数で9位にランクインしていることを考慮に入れてください。これは、国内の税制規制に簡単に準拠でき、利益をより多く維持し、成長に集中できることを示しています。

リトアニアのEマネーライセンス申請に関連する料金:

• 初期資本金 – 350,000 EUR（リトアニア市場でのみ運営する場合は資本要件はありません）
• 申請料 – 1,463 EUR

キプロスのEマネーライセンス

キプロスは、ヨーロッパでEMIとして事業を展開する企業にとって好意的な選択肢と見なされています。キプロスはEUの指令と規制に沿ったよく確立された規制フレームワークを持ち、国内のEMIの監督を担当するキプロス中央銀行によって強制されています。キプロスは、現代の銀行技術、安全なデータセンター、安定した銀行セクターを含む堅牢な金融サービスインフラを提供しており、EMIが地元の銀行や金融機関とパートナーシップを築く機会を提供しています。この国の戦略的な位置づけは、中東、北アフリカ、およびヨーロッパの市場への容易なアクセスを提供し、国際的に展開する場合に有利です。

キプロスでEMIライセンスを取得するには、キプロス法に基づいて会社を設立し、国内に管理拠点を持つ登録事務所を持つ必要があります。特定のスタートアップビザはありませんが、Fカテゴリの許可証など、他の種類の居住許可から選択できます。完全にライセンスされたEMIをキプロスで開設するためには、物理的な存在だけでなく、セキュアなITシステム、リスク管理フレームワーク、および顧客オンボーディングツールを含む必要な運用インフラを準備する必要があります。ライセンス取得プロセスはかなり合理化されていますが、準備には法的支援が必要ですが、これは当社が提供できるものです。

キプロスのEマネーライセンス申請に関連する料金:

• 初期資本金 – 350,000 EUR
• 申請料 – 5,000 EUR

オランダのEマネーライセンス

オランダは、EMIを含むヨーロッパの金融ライセンスの付与数で2位になっており、革新的な金融サービスプロバイダーの市場参入を提供する管轄区域として注目されています。この国は、確立されたフィンテック企業、スタートアップ、および投資家を含むトップティアのインフラを備えた活気のあるフィンテックエコシステムを持っており、これはEU内および国際レベルでのEMIの成長を支援することができます。オランダは国際的な支払いシステムや金融ネットワークに確立された接続を持っており、グローバルな支払いインフラへの効率的なアクセスを可能にしています。この国は、38か国の中で2023年の国際的な税制競争力指数で14位にランクインしています。

オランダでEMI業務を行う場合、DNBによって発行されたライセンスを取得するか、免除の資格を得る必要があります。免除された機関は、DNBではなくオランダ金融市場監督局（AFM）の監督下にあります。ライセンスを取得するには、オランダに登録されたオフィスを持つ地元の会社を設立する必要があります。2人の地元のディレクターだけが必要で、チームの残りは他のヨーロッパ諸国や一部の場合はヨーロッパ以外の場所にいることができます。

オランダのEマネーライセンス申請に関連する料金:

• 初期資本金 – 350,000 EUR
• 申請料 – 6,800 EUR

マルタのEマネーライセンス

マルタは、長年に渡り、イノベーションに対する友好的な環境を育成し、規制プロセスを簡素化し、国内外の起業家を引き付けるためのインセンティブを提供することで、フィンテック企業を積極的に支援してきました。マルタ金融監督庁（MFSA）はマルタにおける金融サービスの監督を担当する規制機関であり、EMIに関する明確で定義された規制フレームワークを確立しています。これにより、規制の確実性と効果を保証できます。また、マルタの規制サンドボックスへのアクセスも期待できます。これにより、革新的な電子マネーサービスを即時の規制コンプライアンスの負担なしに制御された環境でテストすることができます。

マルタでEMIライセンスを申請するには、堅固な規制フレームワークを持つEU諸国に典型的な多くの要件を満たす必要があります。これには、マルタ法に基づく会社の設立と国内に物理的な存在を維持すること、堅固な内部AML/CFTプロセスの確立、財務的な健全性の証明、居住地、適格性基準を満たすシニアマネジメントの任命などが含まれます。マルタには、フィンテックスタートアップを立ち上げる起業家向けのスタートアップビザプログラムが存在しないものの、マルタ個別投資家プログラム（MIIP）、マルタ居住ビザプログラム（MRVP）などの申請を支援することができます。

マルタの電子マネーライセンス申請に関連する料金:

• 初期資本 – 350,000ユーロ
• 申請手数料 – 3,500ユーロ

ヨーロッパにおける電子マネーライセンスの要件

おそらくすでに気づいているように、ほとんどのヨーロッパ諸国では、地元の法律に基づいて現地法人を設立し、その管轄区域内に物理的な存在を持つ必要があります。あなたの会社は、強力なコンプライアンスポリシーと手順の開発と実装、顧客資金の保護メカニズムの確立、安全なITシステムとデータ保護フレームワークの設計、十分な教育と経験豊富なシニアマネジメントの配置、および信頼性の高い運用を確保するための多くの他の重要な基準を満たすことが求められます。

これらのプロセスと要件は、あなたが選択した管轄区の規制基準に従って、慎重に文書化され、証拠に支持されなければなりません。これにより、あなたの会社が確立された規制基準に従っているかどうかが、選択した管轄区の規制機関によって徹底的に評価され、顧客の利益と安全が継続的に保護されることが保証されます。リトアニアなどの国では、英語での文書提出が許可されていますが、それ以外の場合は、認定翻訳サービスが必要です。このようなサービスは、あなたが他の緊急のビジネスニーズに焦点を合わせている間に、私たちが手配できます。

あなたのEMIライセンス申請書には通常、次の文書が添付される必要があります：

• 会社の定款
• あなたのEMIの提案された運用、ターゲット市場、財務予測、リスク管理戦略、およびその他の基本情報を詳細に記載した事業計画
• AML/CFTポリシーと手順の文書化
• 財務諸表、貸借対照表、損益計算書、キャッシュフロー計算書などの過去および予測財務諸表
• 外部監査人による財務諸表と規制要件への適合性の報告
• EMIライセンスを取得しようとしている管轄区の登記済み事務所の証明
• あなたのEMIの取締役およびその他の主要な人員の履歴書、および彼らの財務的な資格と関連する経験の証拠
• 会社の取締役および株主のパスポートのコピー
• 各株主、取締役、およびその他の主要な人員の犯罪歴のないことを証明する書類
• あなたのEMIのリスク管理ポリシーと手順に関する文書
• あなたのEMIの顧客契約条件
• 規制当局が設定した最低資本要件を満たすことを証明する文書
• 支払済み申請手数料の証明

電子マネーライセンス申請プロセス

ヨーロッパでEMIライセンスを取得するためのステップバイステップの申請プロセスは、国によって異なりますが、おそらくあなたが選んだヨーロッパのどの管轄区でも取る必要がある一般的な手順があります。また、申請処理時間も異なり、申請の完全性や当局が処理する申請の数などの要因に応じて、3ヶ月からほぼ1年までかかる場合があります。

通常の電子マネーライセンス取得プロセスは次のとおりです：

• 必要な情報と文書を集めて申請を準備します
• 選択した管轄区の規制当局によって指定された申請手数料を支払います
• 準備された文書と申請書を選択した管轄区の規制当局に提出します
• 規制当局は、あなたの資格を決定するために申請パッケージをレビューし、さらなる情報や文書を要求する場合があります
• あなたの申請が完了したとして受け入れられた場合、審査プロセスが開始され、当局はあなたの会社の施設にオンサイト検査を行い、EMIとして運用するために必要なコントロールとインフラが整っていることを確認します
• オンサイト検査が成功裏に完了し、すべての法的要件が満たされている場合、当局はEMIライセンスを付与し、あなたの会社が電子マネー業務を開始できるようにします

電子マネーライセンス申請の成功に向けた私たちのおすすめ

できるだけ迅速に申請を進め、EMIライセンスを取得するためには、次のような要素を考慮する必要があります：

• あなたの申請パッケージが完全であり、関連する規制に合致するよう非常に慎重に準備されていることを確認してください。規制当局は不完全な申請を処理できません
• 提供するすべての情報は、規制当局が検証できる強力な証拠で裏付けられている必要があります
• 国内の資格要件の徹底的なチェックリストを持ち、十分な資本、顧客資金の分離、物理的存在などのチェックボックスを確認してください
• 欧州のフィンテックライセンス発行に特化した法律専門家と協議して、当社のチームが申請パッケージが完璧な品質であることを確認します
• スムーズな申請プロセスを促進するために、規制当局とのオープンで定期的なコミュニケーションを維持してください

ヨーロッパでEMIライセンスを取得したい場合は、私たちのチームであるRegulated United Europeが、ビジネス目標に合わせてヨーロッパの管轄区での会社設立とライセンス申請をサポートいたします。当社の専門家は、既存の電子マネー機関ライセンスを持つ現成の会社の取得をご案内いたします。経験豊富な弁護士、ビジネス開発プロフェッショナル、および財務会計士があなたのサポートにいますので、電子マネービジネスの立ち上げプロセスを簡単、スムーズ、透明に進めることができます。今すぐお問い合わせください。パーソナライズされた電子マネーライセンスコンサルテーションの日程を設定し、長期的な成功のための舞台を準備しましょう。

また、Regulated United Europeの弁護士は、リトアニアの暗号ライセンスの取得に関する法律サービスも提供しています。