CRYPTO-LIZENZ IN DEUTSCHLAND

Deutsche Behörden haben erkannt, dass die folgenden Token, die auch bestimmen, die Anwendung von Gesetzen und Lizenzbestimmungen:

• • Kryptogeld – Token als Zahlungsmittel oder Wertaufbewahrungsmittel,, dass dienen als dezentrale virtuelle Währungen für Transaktionen mit Dritten oder Marktplätzen; Sie sind reguliert unter bankgesetze und dementsprechend erfordern eine Lizenz
  • Security-Token – das bedeutet zum Zugriff auf zukünftige Gewinne, Zinsen oder bestimmte Rechte (z.B., Stimm -, Investitions -) Entscheidungen über die Emittentin; Sie sind reguliert unter Bank-und Wertpapierrecht
  • Utility Token – kein Anspruch auf eine Bezahlung, aber auch Gutscheine, Sie geben Zugriff auf bestimmte Produkte oder Dienstleistungen auf einem bestimmten DLT-Plattform (Sie sind handelbar auf sekundären Märkten, obwohl, und können daher, profit zu generieren,); Sie sind nicht streng reguliert unter der Finanzmarkt-Gesetzgebung, die aufgrund Ihrer Eigenschaften

• • CRYPTO-GESETZGEBUNG IN DEUTSCHLAND

  Kryptogeld Unternehmen in Deutschland unterliegen den Allgemeinen Rechtsvorschriften, die angewendet wird, abhängig von der spezifischen Eigenschaften von cryptocurrencies in Gebrauch. Jedoch, in Reaktion auf das schnelle Wachstum von kryptogeld-Unternehmen, einige der Rechtsakte sind bereits geändert, damit Sie auch cryptoassets.

  In Deutschland gelten folgende Rechtsvorschriften anwendbar sind, um kryptogeld Unternehmen:

  • WpHG und der Markets in Financial Instruments Directive (MiFID II)
  • Die Deutsche Securities Prospectus Act
  • The German Capital Investment Act
  • Das Deutsche Gesetz über Elektronische Wertpapiere
  • Die Anti-Geldwäsche-Gesetz
  • Das Kreditwesengesetz
  • Des Versicherungsaufsichtsgesetzes
  • Die Payment Services Supervision Act
  • Die Investition Code

  Das Kreditwesengesetz erkennt cryptoassets als Finanzinstrumente. A cryptoasset ist definiert als digitale Abbildung von Wert, der bisher nicht ausgegeben bzw. garantiert werden, von einer Zentralbank oder Behörde, und das ist nicht anerkannt als gesetzliches Zahlungsmittel, sondern auf der Grundlage einer Vereinbarung oder tatsächlichen übung ist immer noch akzeptiert von natürlichen oder juristischen Personen als Tauschmittel oder Zahlung oder zum Zwecke der Investition, und es kann sein, übertragen, gespeichert und gehandelt werden elektronisch. Es ist erwähnenswert, dass in bestimmten Fällen cryptoassets kann auch fallen unter eine andere Kategorie des Finanzinstruments, das ist, warum es ist wichtig zu prüfen, jedes crypto-Geschäft auf eine Fall-durch-Fall Grundlage, wenn es darum geht, zu entscheiden, welche Rechtsvorschriften anwendbar sind. Unser team hier bei Geregelten Vereinten Europa (RUE) ist gut vorbereitet, um zu helfen Sie entwirren die regulatorische Komplexität.

  Zusätzlich zu den nationalen Rechtsvorschriften, Deutsch kryptogeld Unternehmen sollten sich auch bewusst sein, die regulatorischen Entwicklungen auf EU-Ebene. In 2022, die Wirtschaft und Währung Ausschuss genehmigt die Märkte in Crypto-Assets (MiCA) für eine Abstimmung durch das Europäische Parlament und die EU-Mitgliedstaaten, die eine der wichtigsten gesetzgeberischen Stücke setzen standards für den rest der Welt. MiCA Vorschriften in Kraft treten soll zwischen Anfang 2023 und bis Ende 2024 und wird die Harmonisierung der Vorschriften in Bezug auf die Verhinderung des Missbrauchs von cryptoassets, sowie die Förderung der Entwicklung von DLT-basierten Innovationen.

  Glimmer ist die Einführung unter anderem die folgenden änderungen:

  • Kryptogeld Unternehmen werden verpflichtet, einen Beitrag zur Reduzierung der hohen Kohlenstoff-Fußabdruck von cryptocurrencies durch die Veröffentlichung von Informationen im Zusammenhang mit der ökologischen Auswirkungen (z.B., die Höhe Ihres Energieverbrauchs) auf Ihre business-websites und die Berichterstattung an die nationalen Behörden
  • Die Aufsicht von stablecoins zugewiesen werden, der European Banking Authority (EBA), die werden verantwortlich für die Durchsetzung dieser Regeln, da der Aufbau einer ausreichend Flüssigkeit reserve mit einem Verhältnis von 1:1 und zum Teil in form von Einlagen, die es erlauben, jede stablecoin-Inhaber angeboten werden, eine Forderung, die von der Emittentin jederzeit und kostenlos
  • Die European Banking Authority (EBA) führt ein öffentliches register und Durchführung enhanced AML/CFT-Prüfungen von Krypto-Unternehmen, die kategorisiert werden, die als nicht-konforme Krypto-asset-service-Provider (CASPs)

  Zusätzlich zu den oben erwähnten änderungen der Pilot DLT Market Infrastructure Regulation (PDMIR) ist geplant, in Kraft getreten im März 2023 und einen Rechtsrahmen für den Handel und die Abwicklung von Transaktionen in cryptoassets, die kategorisiert werden, die als Finanzinstrumente unter ” Markets in Financial Instruments Directive 2 (MiFID 2). Es wird Möglichkeiten für kryptogeld-Unternehmen Experimentieren mit DLT-basierte Handelssysteme und settlement-Systeme für Finanzinstrumente. Es wird auch die Möglichkeit geben, zu arbeiten, einen kombinierten Handel und-Abwicklung Anlage.

• ANFORDERUNGEN BEZÜGLICH DER ANTI-GELDWÄSCHE-UND TERRORISMUSFINANZIERUNG

  AML/CFT-Vorschriften werden durchgesetzt durch die BaFin-Abteilung für die Prävention von Geldwäsche. Zur Einhaltung der Vorschriften, alle crypto-Unternehmen muss über interne Verfahren, um die Erkennung von verdächtigen Transaktionen. Diese Verfahren schützen sollte, den Ruf und die finanzielle Stärke des kryptogeld-Unternehmen, sowie Gewährleistung der Integrität und Stabilität des gesamten Finanz-Markt durch die Sicherstellung von Transparenz bei Geschäftsbeziehungen und Transaktionen durch die Verwendung einer Kombination von präventiven Maßnahmen.

  Die erste wichtige Säule der Prävention von Geldwäsche-Risiko-management. Alle Krypto-Unternehmen haben sollte, ein Risiko-management-Funktion mit dem entsprechenden Art und Umfang des Geschäfts. Es umfasst die Risiko-Analyse von Prozessen und internen Risiko-Maßnahmen. Ein Risiko-management-Funktion ist wirksam, wenn es braucht, alle wirtschaftlichen Aktivitäten berücksichtigt, einschließlich der individuellen Risiken, und hat eine regelmäßige Bewertung der internen anti-Geldwäsche-Verfahren. Die Risiko-Analyse hilft zu bestimmen und beurteilen von Risiken für Geldwäsche und Terrorismusfinanzierung und es muss klar dokumentiert und regelmäßig überprüft, um zu ermitteln, ob Aktualisierungen erforderlich sind. Angesichts der Neuheit und Komplexität von kryptographischen Technologien und die verschiedenen Ebenen der Anonymisierung inhärenten Krypto-Aktivitäten, es ist zwingend notwendig, um den Fokus auf die Produkt-Risiken.

  Ein weiterer wichtiger AML/CFT-Säule ist Kunden due-diligence-Prozesse. Ein Krypto-Unternehmen muss die Identifizierung der Vertragspartei und gegebenenfalls die person, die in Ihrem Auftrag handeln, der Nutzungsberechtigte, der Zweck und die angestrebte Art der Geschäftsbeziehung, und legen Sie fest, ob der Vertragspartner oder der wirtschaftlich berechtigte eine politisch exponierte person ist. Risiko-management-Prozesse helfen, zu entscheiden, ob vereinfachte SORGFALTSPFLICHTEN oder verstärkte SORGFALTSPFLICHTEN zu erfüllen.

  Eintritt in die kontinuierliche überwachung der Geschäftsbeziehung oder Transaktionen und reporting von entscheidender Bedeutung sind Aufgaben eines Krypto-Unternehmens. Es ist wichtig zu gewährleisten, dass die einschlägigen Dokumente und Informationen aktualisiert werden, ohne Verzögerungen, im Einklang mit den internen Richtlinien und gesetzlichen Anforderungen. Diese Maßnahmen ermöglichen die Rückverfolgung von cash-flows und der Identifizierung Verdächtiger Geschäfte. Wenn eine solche Transaktion identifiziert wird, die Krypto-Unternehmen muss ein Bericht an die zentrale Zollbehörde der Financial Intelligence Unit sofort. Geldwäsche werden strafrechtlich verfolgt auf regionaler Ebene durch entsprechende Büros der Staatsanwälte. Untersuchungen sind durchgeführt durch das Staatliche Büro für Strafrechtliche Ermittlungen und der lokalen Polizei.

Allgemeine Anforderungen für Krypto-Unternehmen

Obwohl es mehrere Arten von crypto-Lizenz, die viele der Anforderungen sind in der Regel für alle crypto-Unternehmen suchen, um in Deutschland betreiben. Sie sind hauptsächlich im Zusammenhang mit der AML/CFT-Vorschriften über den Finanzmarkt unabhängig vom Geschäftsmodell. Andere anwendbare Rechtsvorschriften unterscheidet sich abhängig von den Eigenschaften des cryptoassets, und das Geschäftsmodell. Wenn beabsichtigten wirtschaftlichen Aktivitäten umfassen Finanzinstrumente im Sinne der MiFID II, die Krypto-Genehmigung-Prozess basieren möglicherweise auf die Delegierte Verordnung (EU) 2017/194 statt des Gesetzes über das Kreditwesen. Wenn Sie nicht sicher sind, wie Sie bestimmen, was Deutsche und EU-Gesetze anwenden, um Ihren spezifischen Krypto-Projekt, unser team hier bei Geregelten Vereinten Europa (RUE) gern Klärung in einer persönlichen Sitzung, die Sie anfordern können, um Zeitplan heute.

Wenn ein Unternehmen engagiert in verschiedene crypto-related wirtschaftlichen Tätigkeiten, die jede von Ihnen erfordert eine separate Erlaubnis der BaFin. Dies gilt auch, wenn das Unternehmen führt seine eigenen Geschäfts-als Mitglied oder Teilnehmer eines organisierten Marktes oder eines multilateralen Handelssystems oder mit der direkten elektronischen Zugang zu einem Handelsplatz oder mit warenderivaten, Emissionszertifikaten oder Derivaten auf Emissionszertifikate. Neue Erlaubnis der BaFin ist auch erforderlich, wenn ein Bevollmächtigter crypto Depotbank verkauft seine eigenen Finanzinstrumente, es sei denn, dies ist bereits eingestuft als die Durchführung einer Bankgeschäften oder der Erbringung einer Finanzdienstleistung.

Für eine Krypto-Lizenz, alle Antragsteller müssen einen Antrag zusammen mit den folgenden:

• Nachweis der erforderlichen Startkapital
• Einen tragfähigen Geschäftsplan für die ersten drei Jahre
• Informationen über die Direktoren von Unternehmen, einschließlich Nachweis der Zuverlässigkeit, fachlicher EIGNUNG und Fähigkeit zu widmen ausreichend Zeit, um Ihre Aufgaben zu erfüllen
• Die Feststellung von Tatsachen angibt, dass eine enge Verbindung zwischen der institution und anderen natürlichen Personen oder anderen Unternehmen
• Wenn bedeutende Beteiligungen gehalten werden, die in der institution, die details der Inhaber, der Höhe der Bestände, und die erforderlichen Angaben zur Beurteilung der Zuverlässigkeit dieser Inhaber oder gesetzlichen Vertreter oder persönlich haftende Gesellschafter
• Wenn diese Aktionäre haben zur Vorbereitung Jahresabschluss der Jahresabschluss für die letzten drei Geschäftsjahre zusammen mit audit reports von unabhängigen Auditoren
• Wenn diese Eigentümer zu einer Gruppe gehören, Informationen über die Konzernstruktur und, sofern solche Konten sind, um vorbereitet zu sein, den konsolidierten Konten der letzten drei Geschäftsjahre zusammen mit audit reports von unabhängigen Auditoren
• Die details der Mitglieder des Verwaltungs-oder Aufsichtsorgans zusammen mit den erforderlichen Angaben zur Beurteilung Ihrer Zuverlässigkeit, Fachkompetenz und Fähigkeit zu widmen, genügend Zeit für die Erfüllung Ihrer Aufgaben

Der business-plan muss die folgenden Angaben enthalten:

• Die Art der geplanten Geschäfte
• Die organisatorische Struktur der institution, Angabe der übergeordneten Unternehmen, Finanzholding-Gesellschaften und gemischten Finanzholding-Gesellschaften in der Gruppe
• Sollen interne Kontroll-Verfahren und-Richtlinien
• Eine umfassende Beschreibung der implementierten IT-Systemen

Es ist wichtig zu beachten, dass Deutsch ist die offizielle Sprache der BaFin. Wenn es die Absicht an, senden Sie ein Dokument in eine andere Sprache, es muss besprochen werden und in Absprache mit der BaFin im Voraus. Andernfalls, wenn Sie benötigen eine beglaubigte übersetzer, unser team wird glücklich sein zu helfen Sie.

CRYPTO REGULATION IN DEUTSCHLAND ÜBERBLICK

Crypto-Lizenz für ein Krypto-Verwahrungsgeschäft

Ab Januar 2020 werden gemäß dem deutschen Kreditwesengesetz Kryptowerte (d. h. Kryptoassets) als Finanzinstrumente behandelt, und die Erbringung von Kryptoverwahrungsdiensten in Deutschland erfordert eine Lizenz von der BaFin. Auch Kryptobörsen sind von der Einstufung von Kryptowährungen als Finanzinstrumente betroffen. Die Lizenz ist nicht nur dann erforderlich, wenn sich der Krypto-Verwahrer in Deutschland befindet und Kunden mit Wohnsitz in Deutschland bedient, sondern auch dann, wenn ein Krypto-Verwahrer in Deutschland ansässig ist, aber Personen im Ausland bedient. Darüber hinaus müssen Kryptoverwahrer, die sich außerhalb Deutschlands befinden und ihre Dienste legalen und natürlichen Personen mit Wohnsitz in Deutschland anbieten, ebenfalls eine Kryptoverwahrungslizenz erhalten. Die Liste der überwachten Unternehmen mit Genehmigung zur Erbringung von Krypto-Verwahrungsdiensten finden Sie in der Unternehmensdatenbank der BaFin.

Gemäß dem deutschen Kreditwesengesetz wird Kryptoverwahrung definiert als die Verwahrung, Verwaltung oder Speicherung von Kryptowerten oder privaten Kryptoschlüsseln, die zum Halten, Speichern oder Übertragen von Kryptowerten für andere verwendet werden. Kryptowerte werden als digitale Darstellungen eines Werts definiert, die von keiner Zentralbank oder öffentlichen Stelle ausgegeben oder garantiert wurden und nicht den Status eines gesetzlichen Zahlungsmittels haben, aber dennoch von natürlichen oder juristischen Personen als Austauschmittel oder Zahlungsmittel oder zu Anlagezwecken akzeptiert werden und die elektronisch übertragen, gespeichert und gehandelt werden können. Kryptowährungen und Kryptowertpapiere fallen unter die Definition von Kryptowerten. Die Definition schließt E-Geld aus.

Wesentliche Anforderungen für Kryptoverwahrer:

• Das Anfangskapital von mindestens 125.000 EUR
• Die Direktoren müssen zuverlässig sein und über alle erforderlichen beruflichen Qualifikationen und Kompetenzen verfügen, um die Vorschriften einzuhalten
• Ein solides Risikomanagement gemäß den Anforderungen der MaRisk, einschließlich einer Compliance- und Prüffunktion, Prozessen der Berichterstattung an die Aufsichtsbehörde sowie Infrastruktur und Richtlinien, die den IT-Vorschriften entsprechen
• Die Bestellung eines Wirtschaftsprüfers, der jährliche Jahresabschlüsse prüfen und die Solidität und Wirksamkeit des Risikomanagements, der Vergütung und der IT-Sicherheit überwachen sollte
• Die Schaffung eines Risikomanagementsystems gemäß dem deutschen Geldwäschegesetz zur Verhinderung von Geldwäsche und Terrorismusfinanzierung
• Die Bestellung eines Geldwäschebeauftragten
• Die Erstellung einer Risikoanalyse und die Entwicklung interner Sicherheitsmaßnahmen
• Die Mitarbeiter müssen auf Zuverlässigkeit überprüft und gemäß den Anforderungen zur Verhinderung von Geldwäsche und Terrorismusfinanzierung geschult werden

Die Kryptoverwahrungslizenz basiert nicht auf EU-Rechtsvorschriften, was bedeutet, dass Kryptoverwahrungsgeschäfte keine Nutzung der Passmöglichkeiten innerhalb der EU gestattet sind. Eine Lizenz von einem anderen Mitglied des EWR ermöglicht es ihnen nicht automatisch, in Deutschland tätig zu werden. Auch eine in Deutschland erteilte Lizenz kann die lokale Registrierung in einem anderen EU-Land nicht ersetzen.

KRYPTO-WERTPAPIERE REGISTRIERUNG

Gemäß dem deutschen Kreditwesengesetz, crypto-securities registration ist ein finanzieller service autorisiert werden, und es ist unterliegen, die Anforderungen an die organisation von Unternehmen und die Durchführung von business. Im wesentlichen Krypto-Wertpapiere sind reguliert durch die Deutsche Elektronische Securities Act.

Die Deutsche Elektronische Securities Act in Kraft getreten im Juni 2021 und aktiviert die Ausgabe der Wertpapiere durch Eintragung in ein elektronisches securities register ohne die Verpflichtung zur Ausstellung einer physischen Zertifikats. In übereinstimmung mit dem Gesetz, crypto-securities Registrierung ist definiert als Finanz-service. Elektronische Wertpapiere, die ausgegeben werden, durch Eintragung in ein crypto-securities register bezeichnet man auch als crypto-securities. Diese crypto-securities register kann betrieben werden auf der basis der distributed-ledger-Technologie (DLT) – Systeme und ist verwendet für die erste Ausgabe von elektronischen Wertpapieren. Aus rechtlicher Sicht, eine elektronische Sicherheit kommt nur zustande, wenn es ist in das register eingetragen.

Die übermittlung von elektronischen Wertpapieren wird weiterhin in der Regel richten sich nach den Bestimmungen des BGB. Die Krypto-Wertpapiere registrieren sollten es ermöglichen, die Schaffung von sicheren, dezentralen Datenbanken, die sind auch entworfen, um Rekord Wertpapieren. Darüber hinaus, die der Gesetzgeber verabschiedete eine option aus, um Erleichterung der Einführung von Krypto-Fonds von dieser Regelung, die definiert werden als Einheit Zertifikate ausgestellt durch eine crypto-securities register. Eine solche Regelung wäre, herausgegeben vom Bundes-Ministerium der Justiz und für Verbraucherschutz und dem Bundesministerium der Finanzen.

Die BaFin ist befugt, zu halten die crypto-securities register mit dem Ziel der Durchsetzung der Schutz der Anleger und um sicherzustellen, dass die Markt-Aktivitäten sind transparent und glatt, und gewährleisten die Integrität des Marktes. Der Prozess der Aufrechterhaltung der Registrierung, werden wahrscheinlich automatisiert und basiert auf algorithmen. Die BaFin veröffentlichen auch eine öffentliche Liste des crypto-securities auf der Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht Webseite ist nur zu Informationszwecken und nicht dazu führen, jede rechtliche Wirkung. Wenn die Anzahl der Benachrichtigungen, die ein bestimmtes Niveau erreicht, ist eine elektronische Schnittstelle zur BaFin eingerichtet werden, die für Krypto-Wertpapiere der Emittenten. Dies wird die Möglichkeit für den Emittenten, die zum senden der erforderlichen Informationen enthält die Emittenten name registrar-Person, Datum der Eintragung der Krypto-Wertpapiere, die in die Krypto-Wertpapiere registrieren, und änderungen an der Krypto-Sicherheit.

Es ist notwendig für die crypto-securities register zu definieren, haftet die person, die die eine Partei, die behandelt werden können als eine juristische Einheit, unter der deutschen Elektronischen Securities Act bezeichnet als die Kanzler-Entität. In der Krypto-Wertpapiere registrieren, dies ist die person, die ist benannt als der Kanzler Person durch den Emittenten wer ist verantwortlich für die Gewährleistung von Klarheit in Bezug auf diesen Aspekt. Wenn der Kanzler, die Entität ist nicht klar, wird die Emittentin selbst ist behandelt, als die registrar-Einheit und folglich wird eine person haftet für die gleichen aufsichtsrechtlichen Anforderungen. Wenn die Genehmigung erteilt wird, hat der Kanzler Einheit kann set up a crypto-securities register, mit dem Zweck, sich zu registrieren, Krypto-Wertpapiere. Diese Lizenz kann nicht passported, da es nicht im Einklang mit EU-Recht.