Cas de réussite en matière de licences VASP dans l’UE : comment RUE aide les entreprises à obtenir des licences cryptographiques en Europe

Au cours de la dernière décennie, le secteur européen des cryptomonnaies et des technologies financières est passé d’un créneau expérimental à l’un des secteurs les plus dynamiques et les plus réglementés de l’économie mondiale. Les crypto-actifs, autrefois considérés comme une frontière numérique inexplorée, sont désormais reconnus comme des instruments financiers qui nécessitent une gouvernance claire, de la transparence et une obligation de rendre des comptes. À mesure que les cryptomonnaies, les actifs tokenisés et les systèmes de paiement basés sur la blockchain ont gagné en popularité, les régulateurs de l’Union européenne ont commencé à mettre en place des cadres visant à garantir la stabilité du marché, à protéger les investisseurs et à lutter contre la criminalité financière. Cette évolution a donné naissance au modèle d’agrément des prestataires de services d’actifs virtuels (VASP), un système qui permet aux entreprises traitant des crypto-actifs d’opérer légalement sous la stricte supervision des autorités chargées de la lutte contre le blanchiment d’argent (AML) et le financement du terrorisme (CTF).

Dans cet environnement en rapide évolution, Regulated United Europe (RUE) s’est imposé comme l’un des premiers cabinets de conseil professionnels en Europe à fournir un soutien juridique et réglementaire spécialisé pour les projets liés aux cryptomonnaies et aux technologies financières. Fondé sur la mission de rendre la réglementation accessible, compréhensible et bénéfique pour les innovateurs, RUE a rapidement compris que l’octroi de licences VASP n’était pas seulement une formalité juridique, mais qu’il constituait le fondement de la légitimité de l’économie numérique moderne.

Alors que de nombreuses entreprises peinaient à interpréter les réglementations complexes au niveau européen et national, RUE a développé une approche pratique et axée sur les résultats, combinant précision juridique, expérience réglementaire et assistance personnalisée aux clients. Du régime d’octroi de licences pionnier de l’Estonie à l’harmonisation actuelle impulsée par la MiCA, RUE a été à l’avant-garde pour guider les entreprises dans le processus d’obtention de licences cryptographiques et d’autorisations VASP à travers l’Europe.

Le succès de l’entreprise repose sur sa connaissance approfondie de la manière dont chaque juridiction européenne interprète et applique la réglementation en matière de cryptomonnaies. Qu’il s’agisse d’aider une start-up à préparer la documentation pour la cellule de renseignement financier (CRF) estonienne, d’accompagner un groupe fintech dans le processus d’obtention d’une licence FCIS en Lituanie ou de structurer des systèmes de conformité dans le cadre des lois tchèque et polonaise sur la lutte contre le blanchiment d’argent, RUE s’est forgé une réputation d’excellence sans pareille. À chaque projet mené à bien, RUE renforce sa réputation de partenaire juridique de confiance pour les entrepreneurs, les bourses et les investisseurs institutionnels du secteur des cryptomonnaies. Sa mission va bien au-delà de la simple obtention de licences : il s’agit d’aider ses clients à créer des entreprises durables et conformes, capables de prospérer au sein de l’Union européenne et au-delà.

Alors que l’Europe s’oriente vers une unification réglementaire complète dans le cadre du règlement sur les marchés des crypto-actifs (MiCA), RUE continue de jouer un rôle central dans la formation de la prochaine génération d’entreprises cryptographiques conformes. L’équipe multidisciplinaire du cabinet, composée d’avocats, de responsables de la conformité, de spécialistes de la lutte contre le blanchiment d’argent et d’experts en gestion des risques, travaille main dans la main avec les régulateurs et les clients afin de garantir que chaque entreprise entrant sur le marché de l’UE le fasse avec confiance, crédibilité et conformité.

Des premiers pôles d’innovation en Estonie et en Lituanie aux centres fintech émergents en Pologne et en République tchèque, l’expertise de Regulated United Europe couvre tout le spectre de la réglementation européenne en matière de cryptomonnaies, guidant ses clients depuis la conception jusqu’à l’obtention de l’autorisation complète dans le cadre des réglementations VASP et MiCA à venir.

Licence VASP en Estonie – Le point de départ de la réglementation européenne en matière de cryptomonnaies

En 2017, l’Estonie est devenue le premier pays de l’Union européenne à introduire un cadre juridique pour les prestataires de services d’actifs virtuels (VASP), marquant un tournant dans la réglementation mondiale en matière de cryptomonnaies. Les entrepreneurs de la blockchain pouvaient désormais opérer en toute transparence sous la supervision de l’État, prouvant pour la première fois leur conformité aux normes de lutte contre le blanchiment d’argent (AML) et le financement du terrorisme (CTF). Regulated United Europe (RUE) a été l’un des premiers cabinets de conseil à reconnaître le potentiel de l’environnement pionnier de l’Estonie en matière de cryptomonnaies. Nos experts juridiques ont constaté que les entrepreneurs du monde entier étaient désireux de pénétrer le marché européen, mais qu’ils avaient du mal à s’y retrouver dans les exigences complexes et en constante évolution de la cellule de renseignement financier estonienne (FIU).

Dès le début, RUE a relevé le défi de simplifier ce processus tout en maintenant les normes professionnelles les plus élevées. Nous avons développé une méthodologie structurée, étape par étape, couvrant la création d’entreprise, la conception d’un système de conformité interne, la documentation AML, la vérification de l’adéquation et de l’aptitude de la direction, et la communication directe avec les autorités réglementaires. Au fil des ans, RUE a aidé des dizaines de clients de différentes régions, notamment d’Allemagne, du Royaume-Uni, des Émirats arabes unis, de Corée du Sud et de Singapour, à obtenir des licences VASP et à lancer avec succès des opérations cryptographiques conformes en Estonie.

L’un de nos premiers clients était un groupe d’entrepreneurs allemands spécialisés dans les technologies financières qui exploitaient auparavant une plateforme d’échange cryptographique non agréée au sein de l’UE. Ils souhaitaient officialiser leurs opérations avec une licence européenne légitime, mais avaient rencontré des difficultés répétées avec d’autres prestataires en raison de lacunes dans la documentation AML et d’une structure de propriété peu claire. L’équipe de RUE a procédé à un audit de conformité complet, a reconstruit leur programme interne de gestion des risques à partir de zéro et les a guidés tout au long du processus de soumission à la FIU. En l’espace de deux mois seulement, la société a obtenu l’autorisation, marquant ainsi son entrée officielle dans le secteur financier européen.

Une autre réussite concerne une société de blockchain du Moyen-Orient qui avait obtenu un financement privé pour développer une passerelle de paiement basée sur la finance décentralisée (DeFi). Malgré une solide base technique, les fondateurs manquaient d’expérience en matière de conformité européenne et de gouvernance d’entreprise. RUE les a aidés à créer une entité estonienne, à nommer un directeur local qualifié, à préparer des politiques AML/CFT détaillées et à garantir la transparence des rapports sur les bénéficiaires effectifs. La CRF a salué la clarté et le professionnalisme de la demande et a accordé une licence en un temps record. Aujourd’hui, le projet dessert des utilisateurs dans plusieurs juridictions de l’UE selon des normes conformes à la MiCA.

Un troisième cas concernait une équipe technologique sud-coréenne qui développait un portefeuille numérique multi-actifs intégré à la vérification d’identité Web3. La structure décentralisée de l’entreprise posait initialement des défis réglementaires, car la CRF exigeait un cadre de gouvernance et de gestion des risques clairement défini. Les spécialistes de RUE ont aidé à concevoir un modèle de conformité hybride qui maintient les opérations décentralisées du projet tout en assurant une supervision centrale des procédures AML. Après des mois de dialogue réglementaire, entièrement géré par les avocats estoniens spécialisés en conformité de RUE, la licence a été approuvée.

Ces exemples illustrent la diversité des clients que RUE accompagne, des projets DeFi innovants aux plateformes d’investissement institutionnelles, tous unis par un objectif commun : opérer légalement au sein de l’Union européenne.

Lorsque l’Estonie a modifié sa loi sur la prévention du blanchiment d’argent et du financement du terrorisme en 2022, introduisant des exigences de capital et des obligations de substance plus élevées, RUE a une fois de plus joué un rôle crucial en guidant les titulaires de licences existants tout au long du processus de renouvellement et d’adaptation. De nombreux clients internationaux ont eu du mal à respecter le nouveau seuil minimum de capital de 250 000 euros ou à établir une présence physique locale. RUE a aidé ses clients à réorganiser leurs structures d’entreprise, à obtenir des injections de capital et à documenter leur substance économique continue en Estonie.

RUE a mis en place un tout nouveau cadre de reporting de conformité pour un client, un fournisseur européen d’analyses de blockchain, qui a dépassé les attentes de la FIU. Le renouvellement de la licence de l’entreprise a été accordé en quelques semaines, établissant une nouvelle norme en matière d’efficacité et de qualité dans l’environnement réglementaire.

Aujourd’hui, l’Estonie reste le fondement de l’expertise de RUE en matière de licences cryptographiques européennes. Notre équipe basée à Tallinn fournit un soutien juridique et réglementaire complet, notamment pour les nouvelles demandes de licence et les renouvellements, les évaluations de conformité à la MiCA, les audits AML et la supervision post-octroi de licence. Chaque projet traité par RUE est traité avec la plus grande confidentialité et fait l’objet d’une attention particulière. Derrière chaque autorisation se cache un client réel, une équipe dédiée d’entrepreneurs, de développeurs ou d’investisseurs, qui a fait confiance à RUE pour les guider en toute sécurité dans l’un des domaines les plus réglementés et les plus complexes du droit financier européen. Pour RUE, ces succès représentent plus que de simples études de cas ; ils sont au cœur de notre mission qui consiste à instaurer la confiance entre l’innovation et la réglementation. C’est notre travail en Estonie qui a jeté les bases de ce que RUE est devenu aujourd’hui : un leader européen du conseil en matière de réglementation des cryptomonnaies, réputé pour son intégrité, sa précision et ses résultats.

Lituanie – Le nouveau centre européen des licences cryptographiques

Lorsque l’Estonie a révisé sa réglementation en matière de cryptographie en 2022 en introduisant des conditions d’octroi de licences plus strictes et des exigences de capital nettement plus élevées, cela a pris de court de nombreux acteurs du marché. De nombreuses entreprises qui prospéraient auparavant grâce au régime VASP accessible de l’Estonie se sont soudainement retrouvées confrontées à l’incertitude, les obligations en matière de capital ayant augmenté, les exigences en matière de substance s’étant intensifiées et la surveillance réglementaire étant devenue beaucoup plus exigeante.

Pour de nombreuses entreprises internationales spécialisées dans la cryptographie, cela a été un signal d’alarme. Elles ont commencé à rechercher d’autres juridictions de l’UE offrant encore un climat réglementaire favorable, une flexibilité commerciale et un cadre juridique crédible.

Conscients de cette évolution du marché, les fondateurs et associés principaux de Regulated United Europe (RUE) ont pris des mesures décisives. L’équipe de recherche juridique du cabinet a mené une analyse approfondie de toutes les juridictions de l’UE, évaluant la structure d’octroi des licences, la surveillance en matière de lutte contre le blanchiment d’argent (AML), l’environnement fiscal et la réputation réglementaire de chaque pays. Après des mois d’examen, un pays s’est démarqué : la Lituanie. Elle avait récemment modernisé son cadre de lutte contre le blanchiment d’argent et mis en place un système clair d’enregistrement des prestataires de services d’actifs virtuels (VASP) sous la supervision du Service d’enquête sur les crimes financiers (FCIS). Le processus était transparent, efficace et accessible aux fondateurs internationaux, sans compromettre les normes réglementaires.

Pendant la pandémie, alors que les voyages internationaux étaient limités et que les entreprises faisaient preuve de prudence, les fondateurs de RUE se sont rendus en personne à Vilnius. Ils ont rencontré des avocats, des consultants financiers et des décideurs politiques locaux afin d’explorer directement l’environnement juridique. Ces discussions ont confirmé les soupçons de l’équipe. La Lituanie avait le potentiel pour devenir le prochain centre européen des licences cryptographiques.

Déterminée à établir une forte présence en Lituanie, RUE a créé une société locale, formant une équipe dédiée d’avocats, d’experts en conformité et de conseillers financiers lituaniens. Malgré l’incertitude mondiale causée par la pandémie, cette décision s’est avérée visionnaire. La nouvelle succursale est devenue opérationnelle en quelques mois, offrant aux clients un accès transparent aux services juridiques, de conformité et de comptabilité lituaniens. Peu après, la Lituanie a commencé à attirer l’attention des principaux acteurs de l’industrie mondiale des cryptomonnaies. Même les grands leaders du secteur, dont Binance (par l’intermédiaire de sa filiale lituanienne, Bifinity UAB), ont choisi ce pays comme base réglementaire européenne. Cela a confirmé que la Lituanie n’était pas seulement une alternative à l’Estonie, mais qu’elle devenait rapidement une destination stratégique pour les entreprises de cryptomonnaies sérieuses et conformes.

Au cours de sa première année d’activité en Lituanie, RUE a aidé avec succès de nombreux clients internationaux à obtenir des autorisations VASP auprès du FCIS. Ces projets variaient en taille et en portée, mais ils partageaient tous le même objectif : établir des opérations conformes et durables au sein de l’UE.

L’un des premiers dossiers lituaniens traités par RUE concernait une société suisse de technologie financière spécialisée dans les passerelles de paiement crypto-fiat. Les fondateurs avaient rencontré des difficultés d’intégration bancaire dans d’autres pays de l’UE en raison de leur statut réglementaire non reconnu. RUE a guidé la société dans la création de l’entité, a rédigé tous les documents AML/CFT nécessaires et s’est assuré de la conformité totale avec les normes de reporting lituaniennes. En quelques semaines, la FCIS a accordé l’enregistrement à l’entreprise, lui permettant d’accéder en toute confiance aux institutions financières européennes.

Un autre cas concernait une start-up espagnole de DeFi qui opérait auparavant de manière informelle dans toute l’Europe. Avec l’aide de RUE, les fondateurs ont obtenu une licence VASP lituanienne, légitimant leurs activités et ouvrant les portes aux investisseurs basés dans l’UE. L’équipe locale de conformité de RUE a contribué à la création d’un programme de gestion des risques personnalisé qui reflétait la nature décentralisée de leurs opérations.

RUE a également aidé un family office basé au Moyen-Orient à mettre en place une plateforme de gestion d’actifs cryptographiques agréée en Lituanie. Ce projet a nécessité une coordination entre plusieurs juridictions et le strict respect des règles transfrontalières en matière de lutte contre le blanchiment d’argent (AML). Grâce à la documentation précise de RUE et à ses relations solides avec les institutions juridiques lituaniennes, le client a obtenu sa licence sans difficulté, ce qui lui a permis d’étendre ses activités de gestion de portefeuille d’actifs numériques sur le marché européen.

Chaque projet VASP lituanien traité par RUE suit un processus structuré.

Analyse initiale du modèle juridique et commercial afin de s’assurer que la structure du client est conforme aux cadres réglementaires locaux et européens.

2) Préparation des procédures AML/CTF, y compris les systèmes de surveillance basés sur les risques et les mécanismes de contrôle interne.

Évaluations de l’adéquation et de la gouvernance des administrateurs et des responsables de la conformité.

La représentation directe et la communication avec le FCIS garantissent un retour d’information et une résolution rapides.

Au fil du temps, le bureau lituanien de RUE est devenu une plaque tournante régionale pour l’octroi de licences cryptographiques et un partenaire juridique de confiance pour la conformité post-enregistrement, les évaluations de préparation à la MiCA et les services de conseil à long terme. La capacité du cabinet à combiner ses connaissances locales avec son expertise juridique à l’échelle de l’UE lui a permis de s’imposer comme l’un des principaux groupes de conseil de la région en matière de réglementation cryptographique.

Aujourd’hui, la Lituanie est l’une des juridictions les plus importantes pour l’enregistrement des VASP en Europe, offrant un équilibre entre stabilité réglementaire, crédibilité internationale et innovation. De nombreux clients de RUE considèrent la Lituanie comme la base idéale pour créer des entreprises cryptographiques conformes, évolutives et rentables au sein de l’Union européenne.

Grâce à son dévouement, son expertise et son approche tournée vers l’avenir, Regulated United Europe a joué un rôle central dans cette évolution, contribuant à transformer la Lituanie en une destination moderne, fiable et mondialement reconnue pour l’octroi de licences cryptographiques.

Pologne – La prochaine étape dans l’octroi de licences cryptographiques dans l’UE

Après s’être imposés en Estonie et en Lituanie, les fondateurs de Regulated United Europe (RUE) ont vu s’ouvrir de nouvelles perspectives : le marché européen de la cryptographie arrivait rapidement à maturité et de plus en plus de pays commençaient à adopter leurs propres cadres nationaux pour les prestataires de services d’actifs virtuels (VASP). Afin de répondre à la demande croissante de ses clients et de garantir une expertise locale dans plusieurs juridictions, RUE a décidé d’étendre ses activités à l’Union européenne.

Parmi les nombreuses destinations potentielles, la Pologne s’est rapidement imposée comme la prochaine étape stratégique. L’économie robuste du pays, son environnement réglementaire stable et son secteur fintech en pleine croissance en ont fait un choix naturel pour les entrepreneurs du secteur des cryptomonnaies à la recherche d’innovation et de sécurité. En outre, la Pologne avait récemment mis en place des procédures d’enregistrement claires pour les VASP dans le cadre de sa loi sur la lutte contre le blanchiment d’argent et le financement du terrorisme, supervisée par le ministère polonais des Finances. Consciente de cette opportunité, la direction de RUE a pris la décision de créer une société dédiée en Pologne, avec une équipe juridique et comptable complète basée à Varsovie. L’objectif était clair : offrir une assistance professionnelle et ancrée localement aux clients souhaitant obtenir l’enregistrement VASP en Pologne et opérer en totale conformité avec les normes européennes. Afin de garantir une intégration harmonieuse dans le système juridique polonais, RUE s’est associé à des responsables de la conformité et des conseillers fiscaux locaux expérimentés qui avaient déjà travaillé avec des institutions financières et des start-ups fintech. Ensemble, ils ont mis au point un processus complet pour l’obtention de licences VASP, allant de la constitution de la société et la rédaction des politiques à la soumission réglementaire et l’assistance post-enregistrement.

Au cours des premiers mois d’activité, RUE a accompagné avec succès plusieurs clients dans le processus d’enregistrement VASP en Pologne, chacun ayant des modèles commerciaux et des défis différents.

L’un des cas concernait une plateforme nordique d’échange de cryptomonnaies qui cherchait à s’étendre en Europe centrale après avoir obtenu des licences dans d’autres pays de l’UE. Malgré une base opérationnelle solide, l’entreprise avait du mal à adapter son cadre AML aux exigences polonaises, qui mettaient particulièrement l’accent sur la surveillance des transactions et la vérification de la propriété effective. L’équipe polonaise de RUE chargée de la conformité a révisé la documentation, créé un programme AML localisé et communiqué directement avec le ministère des Finances au nom du client. La licence a été accordée en quelques semaines, permettant au client de commencer à opérer sur le marché unique de l’UE sous la supervision des autorités polonaises.

Un autre cas concernait une start-up tchèque spécialisée dans la blockchain qui développait des solutions de paiement tokenisées pour les commerçants de détail. Les fondateurs ont choisi la Pologne en raison de sa réputation de juridiction favorable aux cryptomonnaies et de ses procédures d’enregistrement simples. RUE les a aidés à créer une entité polonaise, à rédiger les mesures de contrôle interne nécessaires et à enregistrer leur responsable de la conformité. La demande a été approuvée sans difficulté, démontrant l’efficacité de RUE dans l’accompagnement des entreprises dans leurs transitions entre les juridictions de l’UE.

Un troisième projet concernait une société d’investissement britannique qui prévoyait de mettre en place un service réglementé de gestion d’actifs cryptographiques pour des clients institutionnels. Le principal défi consistait à démontrer une séparation claire entre les activités d’investissement traditionnelles et les services d’actifs virtuels. Le département juridique polonais de RUE a préparé une structure de gouvernance avancée comprenant des procédures de reporting transparentes et un double contrôle interne. Les régulateurs ont apprécié la rigueur de la demande et ont approuvé la licence sans demander d’informations supplémentaires.

Grâce à ces dossiers, la succursale polonaise de RUE est rapidement devenue synonyme de crédibilité, de précision et de résultats. Des clients de toute l’Europe, des start-ups fintech aux sociétés financières établies, ont commencé à se tourner vers la succursale polonaise de RUE pour obtenir des conseils en matière de réglementation des cryptomonnaies, une assistance en matière de lutte contre le blanchiment d’argent (AML) et une aide à la planification de la transition vers les marchés des crypto-actifs (MiCA).

Outre les services d’octroi de licences, les experts locaux de RUE fournissent des services de comptabilité, de fiscalité et de conformité d’entreprise afin de garantir que les activités des clients restent durables et transparentes longtemps après l’obtention de leur licence. Cette approche holistique distingue RUE des autres cabinets de conseil, en offrant un soutien complet tout au long du cycle de vie, de l’enregistrement à la maintenance réglementaire continue. À l’approche de la mise en œuvre complète de la réglementation sur les marchés des crypto-actifs (MiCA), l’équipe polonaise de RUE aide ses clients à se préparer à l’harmonisation transfrontalière des licences. Cela garantit que les entités enregistrées auprès du VASP en Pologne peuvent passer sans heurts à une autorisation à l’échelle de l’UE.

Aujourd’hui, la Pologne est un autre pilier de l’expansion stratégique de Regulated United Europe . Grâce à sa forte présence locale, à ses professionnels juridiques expérimentés et à son portefeuille croissant de cas d’octroi de licences réussis, RUE renforce sa réputation comme l’un des cabinets de conseil juridique en cryptomonnaie les plus fiables et les plus tournés vers l’avenir de l’Union européenne.

République tchèque – Précision et conformité dans la pratique

Après avoir établi avec succès Regulated United Europe (RUE) en Estonie, en Lituanie et en Pologne, la société a tourné son attention stratégique vers la République tchèque, l’une des juridictions les plus stables et les plus favorables aux entreprises d’Europe centrale. Réputée pour son environnement juridique transparent, son secteur financier solide et son paysage fintech en pleine évolution, la République tchèque est devenue une destination de plus en plus attrayante pour les entreprises qui souhaitent mener des activités liées à la cryptographie en totale conformité avec la législation européenne.

Pour RUE, l’expansion en République tchèque était une étape logique dans sa mission visant à fournir une couverture juridique complète dans toute l’UE aux entrepreneurs du secteur des cryptomonnaies et des technologies financières. La décision de s’étendre en République tchèque a été motivée par son système juridique bien structuré et par le fait qu’elle offre l’un des régimes d’enregistrement des VASP les plus simples d’Europe centrale, supervisé par l’Office tchèque des licences commerciales (Živnostenský úřad).

Dans le cadre de la stratégie d’expansion de l’entreprise, les fondateurs et les directeurs juridiques de RUE ont créé une société tchèque locale basée à Prague et ont constitué une équipe d’avocats, de spécialistes de la conformité et de comptables expérimentés, familiarisés à la fois avec le droit commercial tchèque et les cadres réglementaires européens. Cette présence locale permet à RUE d’accompagner plus efficacement ses clients et de garantir que tous les processus d’octroi de licences et d’enregistrement respectent les normes nationales et européennes en matière de lutte contre le blanchiment d’argent et le financement du terrorisme.

En République tchèque, l’obtention d’une licence de prestataire de services d’actifs virtuels (VASP) nécessite une préparation minutieuse. Les candidats doivent démontrer une structure d’entreprise claire, identifier tous les bénéficiaires effectifs finaux (UBO), fournir des documents appropriés pour les administrateurs et maintenir un cadre de conformité AML/CFT complet. L’équipe locale de RUE accompagne ses clients à chaque étape, de la création de l’entreprise et la conception du contrôle interne à la liaison avec le bureau des licences commerciales et la conformité post-enregistrement.

Au cours des dernières années, RUE a aidé de nombreux clients à mener à bien ce processus. Les projets représentaient un large éventail de contextes et d’objectifs.

Par exemple, un client, un groupe technologique d’Europe centrale, cherchait à intégrer un système de paiement basé sur la blockchain au sein de son réseau de vente au détail. Les avocats tchèques de RUE ont aidé l’entreprise à structurer ses politiques internes et à mettre en place un système de surveillance des transactions entièrement conforme à la législation locale en matière de lutte contre le blanchiment d’argent. Le processus d’enregistrement s’est déroulé rapidement et sans heurts, les régulateurs saluant le modèle de gouvernance transparent de l’entreprise.

Dans un autre cas, une entreprise asiatique spécialisée dans la blockchain, qui opérait auparavant sous une licence non européenne, souhaitait se développer sur le marché européen afin d’attirer des investisseurs institutionnels. RUE l’a guidée dans la création d’une entité tchèque, a préparé la documentation en anglais et en tchèque et a assuré une communication fluide avec les autorités. L’enregistrement a été approuvé en quelques semaines, permettant à l’entreprise d’établir une présence légitime dans l’UE.

RUE a également soutenu une start-up fintech d’Europe occidentale spécialisée dans l’analyse des crypto-actifs et les solutions de données de marché. L’entreprise avait du mal à aligner ses processus complexes de gestion des données sur les exigences AML/CTF. Les experts en conformité de RUE ont personnalisé les procédures internes, en mettant l’accent sur la diligence raisonnable envers les clients et la notation des risques transactionnels. Cela a permis de satisfaire toutes les attentes réglementaires et d’obtenir l’autorisation.

Ces réussites ont renforcé la réputation de RUE en tant que cabinet de conseil juridique fiable et axé sur les résultats sur le marché tchèque. Les clients apprécient la capacité de RUE à traduire des réglementations complexes en stratégies commerciales pratiques, en veillant à ce que chaque projet soit mené à bien avec précision, transparence et soin.

Outre l’octroi de licences VASP, la succursale tchèque de RUE joue un rôle actif en aidant ses clients à se préparer à la réglementation des marchés des crypto-actifs (MiCA). Étant l’un des premiers cabinets de conseil de l’UE à avoir développé un programme de préparation à la MiCA, l’équipe de Prague aide désormais les entreprises enregistrées auprès de la VASP à mettre à jour leurs cadres de gouvernance, leurs systèmes de reporting interne et leurs modèles d’adéquation des fonds propres afin de répondre aux exigences européennes à venir.

La situation centrale de la République tchèque, son système juridique fiable et son infrastructure bancaire solide en font un maillon essentiel du réseau européen de RUE. La création du bureau de Prague a renforcé la présence physique de l’entreprise dans l’UE et consolidé son engagement à long terme à fournir à ses clients des solutions de licence cryptographique de haute qualité, localisées et conformes.

Aujourd’hui, l’équipe tchèque de RUE continue de soutenir les clients internationaux qui considèrent le pays comme une porte d’entrée stratégique vers le marché de l’UE, offrant une efficacité opérationnelle et une conformité réglementaire totale. Grâce à son professionnalisme, son intégrité et son innovation continue, Regulated United Europe s’est imposée comme l’un des principaux cabinets de conseil juridique en matière de cryptomonnaies en Europe centrale, contribuant à transformer la région en une plaque tournante de la finance numérique de confiance.

Malte – Des partenariats de confiance et un succès avéré dans la réglementation des cryptomonnaies

Alors que Regulated United Europe (RUE) a établi des entités juridiques à part entière en Estonie, en Lituanie, en Pologne et en République tchèque, son approche à Malte a été différente mais tout aussi efficace. Reconnaissant la réputation de Malte en tant qu’« île de la blockchain » et l’un des premiers pays à avoir adopté une législation complète en matière de cryptomonnaies, RUE a identifié une opportunité d’aider ses clients à entrer dans l’un des environnements réglementés les plus prestigieux d’Europe pour les actifs virtuels.

RUE a choisi de collaborer avec un solide réseau de partenaires juridiques maltais, comprenant des avocats agréés et des spécialistes de la conformité possédant une vaste expérience auprès de l’Autorité maltaise des services financiers (MFSA), plutôt que de créer une société distincte au niveau local. Cette structure permet à RUE d’offrir le même niveau de précision et de soutien que ses opérations internes, tout en offrant une flexibilité aux clients dont les projets nécessitent une coordination juridique combinant l’UE et les juridictions offshore. RUE dispose également de ses propres bureaux et d’une équipe juridique et comptable locale à Malte, qui aide ses clients à mettre en place des projets cryptographiques et à obtenir les licences VASP nécessaires.

Malte a été l’un des premiers pays d’Europe à créer un cadre juridique dédié aux actifs financiers virtuels (VFA) dans le cadre de la loi sur les actifs financiers virtuels (2018). Contrairement à de nombreuses juridictions qui fonctionnent selon des lois générales en matière de lutte contre le blanchiment d’argent, Malte a mis en place une structure d’octroi de licences complète supervisée par la MFSA qui classe les services cryptographiques en catégories claires : opérations d’échange, fournisseurs de portefeuilles, gestion de portefeuille et activités de conseil.

Dès le début, les départements juridique et conformité de RUE ont collaboré étroitement avec des experts maltais afin de développer des parcours d’octroi de licences complets pour leurs clients. Cela impliquait souvent plusieurs étapes, notamment la préparation d’un plan d’affaires VFA, la fourniture de documents appropriés, la nomination d’un agent VFA et la mise en place de procédures de contrôle interne détaillées afin de répondre aux attentes élevées de la MFSA.

Grâce à sa collaboration avec des partenaires maltais, RUE a mené à bien de nombreux projets, chacun d’entre eux ayant été adapté à la taille, à la structure et aux objectifs à long terme du client.

L’un de ces projets concernait une start-up suisse spécialisée dans la blockchain qui a développé une infrastructure de paiement tokenisée pour les plateformes de commerce électronique. Les fondateurs ont d’abord envisagé des options d’octroi de licence en Lituanie, mais ont finalement opté pour Malte en raison de sa solide réputation institutionnelle et de son accès aux réseaux d’investissement européens. RUE a coordonné l’ensemble du processus d’octroi de licence, en préparant le dossier de documentation VFA, en assurant la liaison avec l’agent VFA maltais désigné et en veillant à ce que la structure des jetons du projet soit conforme aux exigences de classification de la MFSA. Après plusieurs mois de dialogue réglementaire transparent, la licence a été accordée, permettant au client de lancer ses activités au sein de l’UE avec l’une des licences cryptographiques les plus respectées.

Une autre réussite concerne une société fintech nordique qui fournit des solutions de conservation d’actifs numériques aux investisseurs institutionnels. La société cherchait à instaurer la confiance parmi les institutions financières traditionnelles et a donc choisi Malte en raison de son processus de diligence raisonnable rigoureux. En coopération avec ses partenaires maltais, l’équipe juridique de RUE a aidé à concevoir la politique de conservation et de ségrégation de la société, le cadre AML/CFT et la documentation relative à la gouvernance informatique, tous conformes au règlement VFA. L’autorisation de la société a été l’une des premières demandes étrangères de ce type à aboutir sous le nouveau régime maltais.

RUE a également joué un rôle consultatif clé en aidant un consortium d’investissement du Moyen-Orient à étendre ses activités de gestion d’actifs tokenisés à l’UE. Le groupe devait s’assurer de sa conformité totale avec les normes AML maltaises et celles de son pays d’origine. L’équipe de RUE a préparé une feuille de route de conformité interjuridictionnelle, vérifié l’adéquation du personnel clé et veillé à ce que toutes les déclarations nécessaires soient déposées auprès de la MFSA et de l’Unité d’analyse du renseignement financier (FIAU). L’obtention de la licence a permis au consortium de mener des opérations d’investissement réglementées dans toute l’Europe.

Chaque projet maltais soutenu par RUE témoigne de l’engagement de l’entreprise en faveur du professionnalisme, de la discrétion et de la précision. Bien que le cadre maltais soit réputé pour sa complexité, l’implication de RUE simplifie le processus pour les clients, en garantissant que les demandes sont acceptées et pleinement optimisées pour une conformité à long terme dans le cadre des réglementations VFA et MiCA.

Grâce à ces réalisations, RUE est désormais reconnue comme l’un des rares cabinets de conseil de l’UE capables de guider leurs clients à travers le processus réglementaire maltais en matière de cryptomonnaies avec confiance et clarté, malgré l’absence de présence officielle de l’entreprise à Malte.

Les équipes juridiques internes et externes de RUE à Malte continuent d’assister les clients nouveaux et existants dans les domaines suivants :

• Demandes et renouvellements de licences VFA
• Rédaction de politiques de conformité et alignement AML/CFT
• Coordination des agents VFA et communication avec la MFSA
• Planification de la transition vers l’autorisation MiCA

Malte reste une juridiction phare pour l’octroi de licences cryptographiques de niveau institutionnel, appréciée pour sa transparence, la protection des investisseurs et sa crédibilité internationale. Grâce à de solides partenariats locaux et à des succès tangibles, Regulated United Europe continue d’aider les entreprises à pénétrer le marché maltais – établissant une nouvelle norme en matière de qualité, de collaboration et de confiance dans la réglementation européenne en matière de cryptographie.

Espagne – Étendre son expertise au marché cryptographique en pleine croissance de l’Europe du Sud

Après s’être imposée en Europe centrale et septentrionale, Regulated United Europe (RUE) s’est tournée vers l’Europe du Sud, une région en pleine transformation numérique qui affiche une demande croissante en matière de réglementation et d’innovation dans le domaine des cryptomonnaies. L’Espagne s’est distinguée parmi les pays de l’UE à la pointe de cette évolution comme l’une des destinations les plus prometteuses et les plus dynamiques pour les activités liées aux cryptomonnaies.

Au cours des dernières années, l’Espagne a réalisé des progrès significatifs dans la mise en place d’un cadre réglementaire transparent et sécurisé pour les prestataires de services d’actifs virtuels (PSAV), supervisé par la Banco de España (Banque d’Espagne). Le modèle réglementaire espagnol met l’accent sur la conformité AML/CTF, l’intégrité de la gestion et la transparence financière, s’alignant étroitement sur la stratégie plus large de l’UE en matière de finance numérique et sur la future réglementation des marchés des crypto-actifs (MiCA).

Consciente de cette opportunité, RUE a stratégiquement étendu ses activités en Espagne en nouant des partenariats solides avec des experts juridiques locaux, des consultants AML et des conseillers en conformité financière à Madrid et Barcelone. RUE a créé une division espagnole dédiée au sein de son réseau européen, garantissant ainsi à ses clients de bénéficier des conseils spécialisés de son équipe réglementaire européenne et de professionnels locaux expérimentés familiarisés avec les procédures de la Banque d’Espagne, plutôt que d’ouvrir une entité juridique à part entière.

Ce modèle hybride s’est révélé extrêmement efficace. Grâce à la collaboration coordonnée entre les experts paneuropéens de RUE et ses partenaires juridiques espagnols, le cabinet a commencé à offrir une assistance complète pour l’enregistrement des cryptomonnaies, notamment :

• Préparation de toutes les politiques AML/CFT et évaluations des risques requises par la Banque d’Espagne.
• Vérification juridique de l’aptitude des administrateurs et des actionnaires.
• La constitution de sociétés et la structuration fiscale en vertu du droit espagnol.
• La représentation et la communication avec les régulateurs nationaux.

En peu de temps, RUE a remporté plusieurs succès notables auprès de ses clients en Espagne, aidant des entreprises européennes et internationales à s’implanter de manière réglementée sur le marché ibérique.

Citons par exemple un groupe fintech portugais qui souhaitait étendre ses services à l’Espagne et fournir des solutions de paiement cryptographique transfrontalières. Ayant précédemment opéré dans le cadre de la réglementation sur la monnaie électronique, le groupe avait désormais besoin d’un enregistrement VASP distinct pour gérer les actifs virtuels. L’équipe juridique espagnole de RUE a procédé à un examen approfondi de la documentation nécessaire, a aligné les systèmes AML du client sur les exigences espagnoles et a déposé avec succès l’enregistrement VASP auprès de la Banque d’Espagne. Cette autorisation a permis au client d’offrir des services d’échange et de portefeuille cryptographiques dans toute l’Espagne, en totale conformité avec la réglementation.

Une autre réussite concerne une start-up latino-américaine spécialisée dans la blockchain qui s’est implantée pour la première fois sur le marché européen. Les principaux défis auxquels elle était confrontée consistaient à gérer les différences entre les normes AML locales et européennes et à trouver un représentant fiscal local. RUE s’est occupé de tous les aspects du processus, de la constitution de la société à Madrid à la coordination avec les partenaires bancaires espagnols. Après une correspondance approfondie avec les autorités compétentes, l’enregistrement de la société a été approuvé, lui permettant de fournir légalement des services de transaction crypto-fiat à des clients européens.

RUE a également soutenu un projet français de DeFi qui a délocalisé certaines de ses activités en Espagne afin de bénéficier de l’écosystème favorable à l’innovation et des solides connexions internationales du pays. Le projet était axé sur le prêt décentralisé, ce qui nécessitait un examen minutieux des politiques de risque et des mécanismes de vérification des clients. En collaboration avec des avocats espagnols locaux, les experts de RUE ont élaboré une politique AML qui concilie les principes de décentralisation et les attentes réglementaires, ce qui a permis d’obtenir l’enregistrement VASP sous la supervision de la Banco de España.

De telles réussites soulignent la manière dont l’approche flexible et partenariale de RUE permet aux entreprises du monde entier de naviguer avec confiance et efficacité dans le paysage réglementaire espagnol.

Outre l’aide à l’obtention de licences, le réseau espagnol de RUE fournit une assistance post-enregistrement, notamment des examens périodiques de conformité, des audits de préparation à la MiCA et des conseils en matière d’impôt sur les sociétés, aidant ainsi les clients à maintenir leur conformité réglementaire longtemps après l’obtention de leur agrément.

Avec l’entrée en vigueur du règlement MiCA, l’Espagne devrait devenir une juridiction clé pour les entreprises cryptographiques paneuropéennes, en particulier celles qui cherchent à s’implanter dans une grande économie axée sur l’innovation et étroitement liée à l’Amérique latine.

RUE continue de jouer un rôle essentiel dans cette transformation, en offrant des conseils juridiques spécialisés, des stratégies de conformité personnalisées et une coordination locale afin d’assurer le succès à long terme de chaque client.

Grâce à sa présence collaborative en Espagne, Regulated United Europe démontre une fois de plus son engagement à simplifier, clarifier et rendre accessible une réglementation complexe, établissant ainsi la norme en matière d’excellence en matière de licences et de conformité dans le domaine des cryptomonnaies dans toute l’Union européenne.

Bulgarie – Opportunités émergentes sur le marché européen des cryptomonnaies en pleine croissance

Alors que Regulated United Europe (RUE) continuait à s’étendre dans toute l’Union européenne, la Bulgarie est apparue comme l’une des destinations les plus prometteuses pour le développement des cryptomonnaies et des technologies financières. Le pays offre des coûts abordables, un accès aux marchés de l’UE et un environnement réglementaire de plus en plus ouvert pour les prestataires de services d’actifs virtuels (VASP).

La Bulgarie s’est discrètement forgé une réputation de juridiction attractive pour la finance numérique. Bien qu’elle n’ait pas encore adopté de loi spécifique sur les VASP, la Bulgarie réglemente les activités cryptographiques en vertu de la directive anti-blanchiment de l’Union européenne (AMLD5). Cette directive est mise en œuvre par la loi sur les mesures contre le blanchiment d’argent (MAMLA) et supervisée par l’Agence nationale des recettes (NRA). Ce cadre offre aux entreprises une voie juridique claire pour enregistrer et exploiter des services liés à la cryptographie, les préparant ainsi à la prochaine harmonisation de la réglementation des marchés des crypto-actifs (MiCA) dans toute l’UE.

Reconnaissant très tôt le potentiel de la Bulgarie, la direction de RUE l’a identifiée comme un atout précieux pour le réseau européen de l’entreprise. Le pays offre à la fois des coûts opérationnels faibles, une mentalité progressiste en matière de technologies financières et des procédures d’enregistrement simples, autant de facteurs clés pour les start-ups et les investisseurs qui cherchent à pénétrer efficacement le marché de l’Union européenne. RUE a établi un partenariat avec un groupe de professionnels bulgares du droit et de la conformité, comprenant des agents AML expérimentés, des conseillers fiscaux et des conseillers commerciaux, qui sont devenus les partenaires locaux et les représentants internes de l’entreprise. Ensemble, ils ont créé une structure de soutien solide pour les clients qui souhaitent s’enregistrer dans le domaine des cryptomonnaies, créer une entreprise ou bénéficier de services comptables en Bulgarie.

Les activités bulgares de RUE sont rapidement devenues un pôle important pour les entrepreneurs internationaux, en particulier ceux qui recherchent une alternative aux juridictions plus strictement réglementées telles que l’Estonie et la Pologne. Grâce à son modèle pratique et collaboratif, RUE fournit à ses clients une assistance complète dans les domaines suivants :

• Enregistrement des entreprises et mise en place de la conformité dans le cadre de la NRA.
• Rédaction de politiques AML/CFT conformes aux normes bulgares et européennes.
• Nomination d’agents de conformité qualifiés et garantie d’une gouvernance appropriée.
• Préparation à la transition vers la MiCA et à la supervision basée sur les risques.

Au cours de sa première année d’activité en Bulgarie, RUE a soutenu avec succès plusieurs projets, chacun reflétant le profil unique et les ambitions commerciales de son client.

L’un de ces projets concernait une start-up fintech d’Europe centrale qui souhaitait développer une plateforme de transactions crypto-fiat destinée aux freelances et aux petites entreprises. Les fondateurs recherchaient une juridiction permettant une création rapide d’entreprise, une fiscalité avantageuse et une stabilité juridique. Les partenaires bulgares locaux de RUE ont pris en charge l’ensemble du processus d’enregistrement, préparé la documentation AML et assuré la liaison avec la NRA. L’entreprise a commencé ses activités en moins d’un mois, prouvant que la Bulgarie peut offrir efficacité et crédibilité aux petits projets fintech.

Un autre client, une société d’analyse de chaînes de blocs du Moyen-Orient, a choisi la Bulgarie pour s’implanter en Europe en raison de ses coûts d’exploitation abordables et de l’accès à des développeurs locaux qualifiés. Le défi de la société consistait à respecter les normes de vérification AML pour les clients et les transactions à haut risque. L’équipe bulgare de RUE chargée de la conformité a conçu un système de surveillance personnalisé intégré à des outils de traçage de chaînes de blocs qui a satisfait les attentes du régulateur et renforcé le cadre de conformité actuel du client.

Un troisième cas concernait un groupe d’investissement d’Europe occidentale qui développait ses services de conservation d’actifs numériques. L’environnement commercial favorable de la Bulgarie, ses taux d’imposition compétitifs et sa situation stratégique au sein de l’UE en faisaient une option attrayante. RUE a aidé à concevoir la structure de gouvernance de la société, a rédigé des procédures AML et s’est assuré que tous les rapports étaient prêts. L’enregistrement du groupe a été approuvé rapidement, ce qui lui a permis d’opérer légalement sur le marché de l’UE tout en se préparant à l’autorisation MiCA.

Ces cas démontrent la capacité de RUE à adapter son approche à différents modèles commerciaux tout en garantissant une conformité réglementaire totale et un succès opérationnel. Bien que la juridiction bulgare soit moins connue que d’autres, elle offre une combinaison puissante de flexibilité, de rentabilité et de sécurité juridique au sein de l’UE, une combinaison que RUE a su exploiter avec succès pour ses clients.

RUE continue d’étendre ses partenariats en Bulgarie, en fournissant un soutien continu en matière de comptabilité, de fiscalité et de conseil AML aux start-ups et aux entreprises établies. Le cabinet aide également ses clients à se préparer au processus d’octroi de licence MiCA, qui devrait normaliser et élargir les opportunités dans le secteur bulgare des cryptomonnaies.

Grâce à sa collaboration locale, sa vision mondiale et son engagement indéfectible en faveur de la précision, Regulated United Europe s’est imposé comme un partenaire fiable pour les entrepreneurs du secteur des cryptomonnaies qui souhaitent créer et développer leur entreprise en Bulgarie, l’une des destinations les plus prometteuses et les plus dynamiques d’Europe dans ce domaine.

Un parcours paneuropéen vers l’excellence réglementaire

Grâce à son approche structurée et pratique et à son engagement en faveur de la qualité, Regulated United Europe (RUE) est passé d’un cabinet de conseil à un seul bureau à l’un des réseaux juridiques et de conformité les plus reconnus de l’Union européenne. Après avoir débuté en Estonie et s’être développé en Lituanie, en Pologne et en République tchèque, ainsi que dans d’autres juridictions telles que Malte, l’Espagne, la Bulgarie et Chypre, RUE s’est forgé une réputation fondée sur le professionnalisme, la précision et les résultats.

Chaque expansion a été une décision stratégique mûrement réfléchie, motivée par une compréhension approfondie des systèmes juridiques locaux, de la demande des clients et de la nature en constante évolution de la réglementation des cryptomonnaies en Europe. En combinant son expertise locale avec une coordination centralisée au niveau de l’UE, RUE a guidé avec succès des clients de toutes tailles, des start-ups en phase de démarrage aux groupes financiers établis, dans le processus d’obtention d’enregistrements et d’autorisations VASP dans plusieurs juridictions de l’UE.

Cette présence paneuropéenne permet à RUE d’offrir plus que de simples autorisations réglementaires, en fournissant aux entreprises de cryptomonnaie et de technologie financière une voie fiable pour entrer sur le marché européen avec une sécurité juridique, une préparation opérationnelle et une stabilité de conformité à long terme.

Au fil des ans, RUE a travaillé avec des clients de plus de 30 pays, les aidant à naviguer dans des paysages réglementaires complexes, à s’adapter à de nouvelles obligations de conformité et à aligner leurs systèmes internes sur les normes de l’UE. Chaque cas d’octroi de licence réussi a renforcé la réputation de RUE en tant que partenaire fiable et avant-gardiste pour les entreprises opérant dans l’un des environnements financiers les plus réglementés au monde. Alors que l’Union européenne se prépare à mettre en œuvre la réglementation sur les marchés des crypto-actifs (MiCA), qui remplacera les cadres nationaux fragmentés par un système d’octroi de licences unique et unifié au niveau européen, RUE est à la tête de cette transition. De 2024 à 2025, les équipes juridiques et de conformité du cabinet aideront les clients existants et nouveaux à remplir les demandes d’autorisation MiCA, à évaluer leur état de préparation et à élaborer la documentation conformément aux lignes directrices de l’Autorité européenne des marchés financiers (AEMF). Le prochain chapitre de

RUE sera consacré à aider les entreprises à passer de l’enregistrement VASP traditionnel à l’octroi d’une licence MiCA complète, garantissant ainsi leur succès continu dans le cadre de la réglementation la plus complète de l’UE à ce jour en matière de cryptomonnaies. Un article séparé sera bientôt publié sur le site web de RUE, offrant un aperçu détaillé du processus d’octroi de licence MiCA, de ses avantages et de la manière dont l’expérience de RUE dans toutes les principales juridictions de l’UE positionne le cabinet comme l’un des partenaires les plus compétents et les plus fiables en matière de conformité réglementaire dans le secteur de la finance numérique en Europe.

Tout au long de ce processus en cours, Regulated United Europe reste attaché aux valeurs d’excellence, de transparence et de dévouement sans faille pour aider ses clients à réussir dans le cadre évolutif du droit européen.